El euro avanza tras las noticias sobre los aranceles, el yen roza máximos de 4 semanas (01.16.2025)

El euro repunta a 1,03 dólares ante las informaciones sobre aranceles graduales de Trump

El euro subió a 1,03 dólares desde un mínimo de dos años de 1,018 dólares en medio de informes de un plan de aranceles gradual del equipo de Trump para evitar picos repentinos de inflación. El plan sugiere aumentos arancelarios graduales mensuales del 2-5%. El euro sigue presionado mientras los mercados reevalúan las expectativas de recorte de tipos y los riesgos de inflación derivados de las políticas de Trump. La atención se centra en las actas del BCE y en los datos de inflación de la zona euro para conocer la política monetaria.

Desde una perspectiva técnica, el primer nivel de resistencia está en 1,0350, con niveles de resistencia adicionales en 1,0460 y 1,0500 si el precio rompe por encima. A la baja, el soporte inicial se sitúa en 1,0270, seguido de niveles de soporte adicionales en 1,0125 y 1,0100.

El yen alcanza máximos de 4 semanas en 155,5 tras las señales alcistas del Banco de Japón.

El yen japonés alcanzó el jueves los 155,5 por dólar, máximos de cuatro semanas atrás, tras los comentarios del gobernador del Banco de Japón, Kazuo Ueda, que apuntó a una posible subida de tipos si se dieran las condiciones adecuadas. El vicegobernador Himino se hizo eco de opiniones similares, mientras que el ministro de Finanzas Kato se comprometió a apoyar al yen. La divisa también se benefició de la debilidad del dólar estadounidense, después de que el descenso de la inflación subyacente estadounidense aumentara las esperanzas de nuevos recortes de tipos de la Fed.

El nivel de resistencia clave parece ser 158,60, y una ruptura por encima del mismo podría apuntar a 160,00 y 161,00 puntos. A la baja, 154,90 es el primer soporte importante, seguido de 153,40 y 152,40 si el precio baja.

La relajación de la inflación y las políticas de Trump determinan las perspectivas del oro en los 2.690 $.

El oro se mantuvo por encima de los 2.690 dólares la onza el jueves, el nivel más alto en más de un mes, impulsado por la relajación de la inflación estadounidense y las esperanzas de una política menos restrictiva de la Fed en 2025. La inflación subyacente se ralentizó inesperadamente, alimentando las expectativas de recortes de tipos de la Fed de 40 puntos básicos a finales de año, frente a los 31 anteriores. Sin embargo, los funcionarios de la Fed advirtieron que los riesgos de inflación permanecen, con políticas pro-inflacionarias del presidente electo Trump que se suman a las preocupaciones. El alto el fuego entre Israel y Hamás redujo ligeramente el atractivo del oro como refugio seguro.

Técnicamente, el primer nivel de resistencia será el nivel de 2725. En caso de ruptura de este nivel, los siguientes niveles a vigilar serían 2750 y 2790 en consecuencia. A la baja, 2660 será el primer nivel de soporte. 2630 y 2600 serán los siguientes niveles a vigilar si se rompe el primer nivel de soporte.

La libra se estabiliza en 1,22 dólares, mientras la inflación británica se reduce al 2,5

La libra esterlina se estabilizó en 1,22 $ tras un breve descenso, manteniéndose cerca de los mínimos de noviembre de 2023, mientras los mercados evaluaban el último informe del IPC. La inflación anual se redujo al 2,5% en diciembre, en línea con las previsiones del Banco de Inglaterra, pero por debajo de las expectativas del mercado. La inflación de los servicios cayó al 4,4%, su nivel más bajo desde 2022, mientras que la inflación subyacente cayó al 3,2%, lo que sugiere una relajación de las presiones inflacionistas. Los operadores esperan que el Banco de Inglaterra sólo recorte los tipos un 0,25% este año. Mientras tanto, los bonos británicos se enfrentan a la presión de las preocupaciones sobre el aumento de los niveles de deuda y la gestión fiscal, lo que llevó al Ministerio de Finanzas a reafirmar una estricta disciplina presupuestaria.

El primer nivel de resistencia para el par será 1,2265. En caso de superarse este nivel, los siguientes niveles a vigilar serían 1,2350 y 1,2460. A la baja, 1,2100 será el primer nivel de soporte. 1,2080 y 1,2000 serán los siguientes niveles a vigilar si se supera el primer nivel de soporte.

La plata sube por la especulación de la Fed a pesar de la débil demanda industrial

El precio de la plata subió hasta los 30,3 $ la onza el miércoles, acercándose a máximos de un mes, ya que el enfriamiento de la inflación estadounidense aumentó las expectativas de una política menos restrictiva de la Fed. La inflación subyacente se desaceleró inesperadamente en diciembre, reduciendo el atractivo de los activos que devengan intereses y apoyando a la plata. Sin embargo, la incertidumbre sobre la demanda industrial mantuvo los precios por debajo del máximo de 12 años de 35 $ alcanzado en octubre. En China, el exceso de capacidad de la industria de paneles solares dio lugar a un programa gubernamental de control de la oferta, que frenó la demanda de plata. Por otra parte, la prohibición de las importaciones en EE.UU. a los fabricantes de paneles solares de Xinjiang por presuntos trabajos forzados añadió más presión.

Técnicamente, el primer nivel de resistencia será el nivel de 31,00. En caso de superarse este nivel, los siguientes niveles a vigilar serían 31,80 y 32,50 consecuentemente. A la baja, 29,85 será el primer nivel de soporte. 28,80 y 28,50 son los siguientes niveles a vigilar si se rompe el primer nivel de soporte.