Dólar Estable en Medio de la Incertidumbre; Yen Presionado por la Inestabilidad (29.10.2024)

El EUR/USD se mantiene en 1.0810, ya que un panorama cauteloso de la Fed y las próximas elecciones en EE. UU. aumentan el atractivo del dólar como refugio seguro.

El yen se negocia cerca de 153, debilitado por los cambios políticos en Japón y posibles retrasos en la política del BoJ. El oro alcanza los $2,750 por onza debido a la fuerte demanda como refugio seguro, impulsada por las expectativas de política de la Fed y los datos económicos de EE. UU. El GBP/USD desciende en medio de las trayectorias divergentes de la Fed y el BoE, mientras que la plata apunta a los $34.00, respaldada por las tensiones en Oriente Medio y las próximas elecciones en EE. UU.

EUR/USD Se Mantiene Mientras el Dólar Gana por la Incertidumbre de la Fed y las Elecciones

El par EUR/USD se mantiene estable alrededor de 1.0810 a primera hora del martes, con el dólar estadounidense consolidándose mientras los inversores esperan los datos de Confianza del Consumidor GfK de Alemania. La anticipación de un ritmo más lento de recortes de tasas por parte de la Fed probablemente apoye al dólar a corto plazo, con importantes publicaciones económicas de EE. UU. en el horizonte, incluyendo el PIB del tercer trimestre, el PMI Manufacturero ISM y datos de empleo.

Las elecciones en EE. UU. el 5 de noviembre añaden incertidumbre, ya que las encuestas de FiveThirtyEight muestran a Trump con un 52% de posibilidades de ganar frente al 48% de Harris, lo que podría fortalecer al dólar como refugio seguro. En el BCE, el jefe del banco belga Wunsch no ve prisa por recortar las tasas más, mientras que el portugués Centeno sugiere que un recorte de 50 puntos básicos podría estar sobre la mesa para diciembre.

Los niveles de resistencia a observar son 1.0840, luego 1.0865–1.0880 (donde convergen las SMAs de 200 días y 50 semanas) y 1.0930. En el lado negativo, el soporte se sitúa en 1.0770, seguido de 1.0750 y luego 1.0700 si la presión continúa.

El Yen Cae por la Inestabilidad Política y los Obstáculos en la Política del BoJ

El yen japonés se negoció alrededor de 153 por dólar el martes, cerca de mínimos de tres meses, presionado por la incertidumbre política tras la pérdida de la mayoría parlamentaria de la coalición gobernante en Japón. Esta inestabilidad complica los planes del Banco de Japón para la normalización de la política. El Ministro de Finanzas, Katsunobu Kato, enfatizó la necesidad de un monitoreo cercano de los tipos de cambio, ya que nuevas caídas podrían llevar a una intervención en el mercado de divisas, especialmente si se acerca a 160.

El yen también está afectado por un dólar fuerte, impulsado por expectativas cautelosas sobre recortes de tasas de la Fed y posibles resultados electorales.

Técnicamente, los niveles clave de resistencia para el USD/JPY están en 153.20, 154.50 y 156.60. En el lado negativo, los niveles de soporte a vigilar son 152.40, 151.40 y 150.30.

El Oro Alcanzó los $2,750 en Medio del Enfoque en Datos Clave de EE. UU.

El oro superó los $2,750 por onza el martes, alcanzando niveles récord mientras los mercados se centraban en los próximos datos de EE. UU., incluyendo la inflación PCE, las estimaciones del PIB del tercer trimestre y los datos de nómina. Estos informes se presentan justo antes de las elecciones presidenciales y de la decisión de política de la Fed la próxima semana. A pesar de señales de resiliencia económica, una reciente desaceleración en el mercado laboral, en parte debido a huracanes, ha reforzado las expectativas de un recorte de tasas de 25 puntos básicos, ahora valorado con un 98% de probabilidad, lo que apoya el atractivo del oro como un activo que no genera rendimiento. El consumo de oro en China también cayó más de un 11% interanual.

En el lado técnico, el oro rompió un patrón triangular, con resistencia en 2758. Si se supera este nivel, los próximos niveles a observar son 2770 y el rango de 2795-2800. Para el soporte, los niveles a monitorear son 2743, seguido de 2726 y 2714.

La Libra Se Debilita a Medida que las Trayectorias de Tasas de la Fed y el BoE Divergen

El par GBP/USD enfrenta una renovada presión de venta en la sesión asiática del martes, acercándose a la mitad de los 1.2900, pero aún por encima de los mínimos de la semana pasada. La fortaleza del dólar estadounidense, respaldada por expectativas de un enfoque cauteloso de la Fed hacia la flexibilización de la política, ha detenido su reciente declive, pesando sobre el par GBP/USD. La especulación sobre posibles recortes de tasas del BoE en noviembre y diciembre refuerza aún más una perspectiva bajista.

Técnicamente, el soporte inicial se encuentra en la línea de tendencia diaria en 1.2930. Una ruptura podría cambiar el enfoque hacia 1.2865, seguido por la media móvil de 200 días en 1.2800. Los niveles de resistencia a observar están en 1.2990, 1.3015 y la media móvil de 20 días en 1.3040.

La Plata Apunta a los $34.00 por la Demanda de Refugio Seguro

La plata (XAG/USD) está subiendo hacia $33.90 el martes, respaldada por las tensiones en Oriente Medio, incertidumbres económicas globales y las próximas elecciones presidenciales en EE. UU. La respuesta cautelosa de Irán a los ataques israelíes ha mantenido a los participantes del mercado alerta ante una posible escalada, lo que podría aumentar aún más la demanda de refugio seguro para la plata.

Los bancos centrales a nivel mundial están flexibilizando la política monetaria, con la Fed esperando recortar tasas en noviembre, aunque un enfoque menos agresivo podría limitar el potencial alcista de la plata. Los informes clave de esta semana, incluyendo el PIB del tercer trimestre, el Índice de Precios PCE y el NFP, podrían influir en las expectativas sobre los recortes de tasas de la Fed.

Técnicamente, la plata está probando la resistencia en 34.00. Si se supera, los próximos niveles a observar son 34.90 y 35.30. En el lado negativo, los soportes clave se encuentran en 33.05, 32.50 y 32.00.