Spread Betting چیست؟

معاملات شرط‌بندی اسپرد به معامله‌گران این امکان را می‌دهد که در مورد حرکات بازارهای مالی پیش‌بینی کنند. همانطور که از نام آن پیداست، این شامل شرط‌بندی بر روی حرکت قیمت محصول است بدون اینکه دارایی زیربنایی را مالک شوند. یک شرکت شرط‌بندی اسپرد دو قیمت برای یک دارایی ارائه می‌دهد: قیمت پیشنهاد برای فروش و قیمت درخواست برای خرید.

اختلاف بین این قیمت‌ها به نام اسپرد شناخته می‌شود که در واقع هزینه‌ای است که شرکت برای انجام معامله دریافت می‌کند.

با دادن انعطاف‌پذیری به معامله‌گران برای تجارت با سطح ریسک دلخواه، شرط‌بندی اسپرد این امکان را فراهم می‌کند که از بازارهای صعودی یا نزولی بالقوه سود ببرید.

معامله‌گران مقدار کمی از ارزش موقعیت را به عنوان وثیقه در شرط‌بندی اسپرد واریز می‌کنند، زیرا این ابزار با لوریج است. با این حال، مهم است که به خاطر داشته باشید که همانطور که لوریج سود را بزرگ می‌کند، همچنین ضررها را بزرگ می‌کند، به این معنی که معامله‌گران ممکن است بیشتر از سرمایه خود از دست بدهند.

شرط‌بندی اسپرد بلند و کوتاه

در شرط‌بندی اسپرد، "بلند رفتن" و "کوتاه رفتن" اصطلاحاتی هستند که برای توصیف جهت شرط‌بندی شما بر روی حرکت قیمت آینده یک دارایی استفاده می‌شود. بلند رفتن نشان‌دهنده خوش‌بینی نسبت به افزایش قیمت است، در حالی که کوتاه رفتن نشان‌دهنده پیش‌بینی کاهش قیمت است.

زمانی که شما بلند می‌روید، شرط می‌بندید که قیمت دارایی افزایش خواهد یافت. این شامل خرید در قیمت درخواست فعلی و هدف‌گذاری برای فروش در قیمت بالاتر است. سود شما با افزایش قیمت از نقطه ورودی شما بیشتر می‌شود.

کوتاه رفتن به این معنی است که پیش‌بینی می‌کنید قیمت دارایی کاهش یابد. شما موقعیت را با فروش در قیمت پیشنهاد فعلی وارد می‌کنید، امیدوارید که در آینده با قیمت پایین‌تر خرید کنید. اگر قیمت زیر نقطه فروش اولیه شما کاهش یابد، شما سود خواهید کرد.

مثال شرط‌بندی اسپرد

فرض کنید شما در حال تحلیل شرکت X هستید که در حال حاضر با قیمت 100 دلار معامله می‌شود، با اسپرد بروکر 99.50 دلار (پیشنهاد) و 100.50 دلار (درخواست). شما پیش‌بینی می‌کنید که قیمت به دلیل گزارش مثبت درآمد افزایش خواهد یافت و تصمیم می‌گیرید 10 دلار در هر نقطه بر این افزایش شرط‌بندی کنید و شرط خود را از قیمت درخواست 100.50 دلار شروع می‌کنید.

اگر قیمت سهام پس از گزارش به قیمت جدید 105.50 دلار برسد، حرکت قیمت از نقطه ورودی شما (100.50 دلار به 105.50 دلار) 5 دلار خواهد بود. این منجر به سود 50 دلار می‌شود که به صورت $5 افزایش x $10 در هر نقطه محاسبه می‌شود.

با این حال، اگر قیمت سهام کاهش یابد، قیمت جدید پیشنهاد ممکن است حدود 94.50 دلار باشد. چون نقطه ورودی شما 100.50 دلار بود، حرکت قیمت 6 دلار به سمت پایین خواهد بود (از 100.50 دلار تا 94.50 دلار). بنابراین، شما متحمل ضرر 60 دلار خواهید شد که به صورت $6 کاهش x $10 در هر نقطه محاسبه می‌شود.

مزایای شرط‌بندی اسپرد

• لوریج: شرط‌بندی اسپرد به شما این امکان را می‌دهد که موقعیت‌های بزرگ را با مقدار نسبتاً کمی از سرمایه کنترل کنید و تأثیر سرمایه‌گذاری‌های خود را بزرگ‌تر کنید.
• کوتاه یا بلند بروید: این رویکرد به شما انعطاف‌پذیری برای سود بردن از بازارهای صعودی و نزولی بدون مالکیت دارایی واقعی می‌دهد.
• کارایی مالیاتی: سود حاصل از شرط‌بندی اسپرد معمولاً از مالیات بر درآمد و مالیات تمبر معاف است، که یک راه مؤثر از نظر مالیاتی برای تجارت فراهم می‌آورد.
• دسترسی جهانی: شما می‌توانید به بازارهای مختلفی مانند سهام، فارکس، شاخص‌ها و کالاها تنها با یک حساب دسترسی پیدا کنید.
• حفاظت: شرط‌بندی اسپرد می‌تواند به محافظت از سرمایه‌گذاری‌هایتان کمک کند با گرفتن موقعیت‌هایی که در جهت مخالف دارایی‌های آسیب‌پذیر حرکت می‌کنند و کاهش ضررهای احتمالی.

ریسک‌های قابل توجه

• ریسک بالای ضرر: ماهیت لوریج‌دار شرط‌بندی اسپرد به این معنی است که ضررها می‌توانند از سرمایه فراتر روند، که ریسک بالاتری نسبت به سرمایه‌گذاری‌های سنتی به همراه دارد.
• اعلان‌های مارژین: سرمایه‌گذاران ممکن است با اعلان‌های مارژین مواجه شوند اگر از لوریج زیادی استفاده کنند، که باعث می‌شود برای جبران سرمایه یا بستن موقعیت‌ها در ضرر اقدام کنند.
• اسپردهای وسیع: در دوره‌های نوسانی بازار، اسپردها ممکن است گسترش یابند که هزینه‌های معاملاتی را افزایش داده و ممکن است دستور توقف ضرر را فعال کند.

مدیریت ریسک در شرط‌بندی اسپرد

همانطور که در بالا ذکر شد، شرط‌بندی اسپرد شامل ریسک‌های ذاتی به دلیل ماهیت لوریج‌دار خود است. برخی از استراتژی‌ها می‌توانند به مدیریت ضررهای احتمالی کمک کنند.

اطمینان حاصل کنید که چگونه لوریج کار می‌کند و از استفاده بیش از حد لوریج پرهیز کنید. بهتر است با سطوح پایین لوریج شروع کنید و به تدریج آن را افزایش دهید وقتی که اطلاعات و تجربه بیشتری کسب کردید.

دستورهای توقف ضرر یک روش دیگر برای محافظت از سرمایه‌گذاری شما هستند، زیرا آن‌ها به طور خودکار موقعیت شما را زمانی که دارایی‌ها به سطح خاصی از انتخاب شما برسند، می‌بندند. دستورهای توقف ضرر تضمینی، اگرچه هزینه‌های اضافی دارند، از شکاف‌های بازار جلوگیری کرده و موقعیت شما را در سطح دقیق تعیین شده می‌بندند.

شرط‌بندی خود را در دارایی‌های مختلف پخش کنید تا از مواجهه با نوسانات یک بازار خاص کاهش یابید. اگر یک بازار عملکرد ضعیفی داشته باشد، تأثیر منفی آن بر پورتفوی شما می‌تواند توسط عملکرد دارایی‌های دیگر کاهش یابد. به عنوان مثال، سرمایه‌گذاری همزمان در سهام و کالاها می‌تواند به متعادل کردن ریسک کمک کند.

بازارهای مالی معمولاً نوسان دارند، بنابراین معامله‌گران تمایل دارند بر اساس عواملی مانند ترس یا طمع اقدام کنند. تغییرات ناگهانی در بازار ممکن است شما را وادار کند که بدون فکر کردن به آن حرکت کنید. اطمینان حاصل کنید که از تصمیمات شتاب‌زده پرهیز کرده و به برنامه معاملاتی خود پایبند باشید.

سؤالات متداول در مورد شرط‌بندی اسپرد

چگونه لوریج در شرط‌بندی اسپرد کار می‌کند؟

لوریج به شما این امکان را می‌دهد که موقعیت بزرگی را با مقدار کمی از وثیقه کنترل کنید که به آن حاشیه گفته می‌شود. این می‌تواند سود و ضررها را افزایش دهد، بنابراین مهم است که ریسک‌ها را با دقت مدیریت کنید.

ریسک‌های شرط‌بندی اسپرد چیست؟

اصلی‌ترین ریسک‌ها شامل ضررهای ناشی از لوریج، اسپردهای وسیع در دوره‌های نوسانی و اعلان‌های مارژین در صورتی است که بازار بر ضد شما حرکت کند.

آیا می‌توانم بیشتر از سرمایه‌گذاری خود در شرط‌بندی اسپرد از دست بدهم؟

در حالی که می‌توانید بیشتر از سرمایه اولیه خود در اثر لوریج از دست بدهید، پلتفرم‌های کارگزاری دستورهای توقف ضرر را ارائه می‌دهند که از از دست دادن بیشتر از موجودی حساب شما جلوگیری می‌کنند.

آیا شرط‌بندی اسپرد مناسب برای مبتدیان است؟

شرط‌بندی اسپرد می‌تواند دشوار و همراه با ریسک‌های بالا باشد، به ویژه با لوریج. مبتدیان باید خود را آموزش داده و با یک حساب دمو شروع کنند تا با این رویکرد آشنا شوند بدون اینکه ریسک مالی داشته باشند.

چگونه می‌توان ریسک‌ها را در شرط‌بندی اسپرد مدیریت کرد؟

مدیریت ریسک در شرط‌بندی اسپرد می‌تواند با تعیین دستورهای توقف ضرر، نظارت منظم بر موقعیت‌ها، تنوع در معاملات و هرگز شرط‌بندی بیشتر از آنچه که قادر به از دست دادن هستید انجام دادن انجام شود.

تفاوت بین شرط‌بندی اسپرد و معاملات CFD چیست؟

هم شرط‌بندی اسپرد و هم معاملات CFD به شما این امکان را می‌دهند که بر اساس حرکت بازارها بدون مالکیت دارایی‌های زیربنایی پیش‌بینی کنید. با این حال، شرط‌بندی اسپرد معمولاً معاف از مالیات است و شامل شرط‌بندی بر روی مقدار معینی از حرکت قیمت است، در حالی که معاملات CFD شامل تجارت تعداد خاصی از سهام یا واحدها است و ممکن است مشمول مالیات بر سود سرمایه باشد.