المراجحة هي استراتيجية يستفيد فيها المتداولون من فروق أسعار الأصل نفسه في أسواق مختلفة. تنطوي هذه الاستراتيجية على الشراء بسعر أقل في مكان ما والبيع بسعر أعلى في مكان آخر، مما يسمح بتحقيق مكاسب محتملة دون المخاطرة كثيرًا. تزدهر هذه الطريقة في ظل التقلبات، حيث لا تكون الأسعار متوائمة تمامًا.
يمكن أن تحدث فجوات في الأسعار في مختلف الأصول، بما في ذلك الأسهم والعملات والسلع. يستغل المتداولون هذه الاختلافات المؤقتة لتحقيق أرباح سريعة. على الرغم من أن الأمر يبدو بسيطًا، إلا أن التحدي الحقيقي يكمن في التصرف بسرعة وامتلاك الأدوات المناسبة لتنفيذ الصفقات قبل إغلاق الفجوة السعرية.
يركز بعض المتداولين على الفرص الصغيرة والمتكررة، بينما يبحث البعض الآخر عن سيناريوهات أكثر تعقيدًا، مثل تباين الأسعار في العقود الآجلة أو الخيارات. وباعتبارها استراتيجية شائعة في العديد من الأسواق المالية، قد تبدو المراجحة بسيطة، ولكن التوقيت والتنفيذ هما مفتاح النجاح.
تستفيد المراجحة من الاختلافات الصغيرة في الأسعار في الأسواق المختلفة. على سبيل المثال، قد يكون سعر السهم في بورصة ما أقل من بورصة أخرى. يمكن للمتداول شراء السهم بسعر أقل وبيعه على الفور بسعر أعلى في البورصة الأخرى. والفرق في السعر هو الربح.
لا تكون الأسواق دائمًا متزامنة تمامًا، مما يؤدي إلى تباينات مؤقتة. وهنا يأتي دور المراجحة. من خلال تحديد هذه الفجوات السعرية، يمكن للمتداولين تحقيق ربح سريع وخالٍ من المخاطر نسبيًا. ومع ذلك، فإن السرعة أمر بالغ الأهمية لأن هذه الفرص قصيرة الأجل لأن السوق يصحح نفسه بنفسه.
افترض أن البلاتين (XPT/USD) يتم تداوله بأسعار مختلفة في بورصتين:
إليك كيف يمكن أن تتكشف فرصة المراجحة:
الاعتبارات:
مراجحة العملات: يشتري المتداولون العملات ويبيعونها في بورصات مختلفة للاستفادة من الفروق الطفيفة في الأسعار. وهي استراتيجية شائعة في سوق الفوركس، حيث يمكن أن تكون التقلبات الصغيرة مفيدة.
تحكيم الأسهم: يتضمن ذلك شراء الأسهم وبيعها في بورصات مختلفة حيث تختلف الأسعار قليلاً. يستفيد المتداولون من الاختلافات في أسعار الأسهم في الأسواق العالمية.
تحكيم العقود الآجلة: هنا، يركز المتداولون على فروق الأسعار بين العقود الآجلة والأصل الفعلي. وهم يربحون من خلال استغلال الفجوة بين السعرين.
على الرغم من أن المراجحة يُنظر إليها على أنها استراتيجية منخفضة المخاطر، إلا أنها تأتي مع مجموعة من التحديات الخاصة بها. يكمن الخطر الرئيسي في سرعة التنفيذ. إذا كان المتداول بطيئًا جدًا، فقد يختفي فرق السعر، وقد تفوته الفرصة. كما يمكن لرسوم المعاملات، مثل رسوم البورصة أو رسوم الوسيط، أن تلتهم الأرباح.
هناك خطر آخر وهو أن السوق قد يصحح نفسه بشكل أسرع من المتوقع، مما يؤدي إلى إغلاق الفجوة السعرية قبل أن يتمكن المتداول من التصرف. ونظرًا لأن فرص المراجحة قصيرة الأجل، فإن امتلاك الأدوات ومنصات التداول المناسبة أمر لا بد منه للتنفيذ في الوقت المناسب. وبدون ذلك، قد يواجه المتداولون فرصًا ضائعة أو حتى خسائر محتملة.
لماذا تحدث فروق الأسعار عبر الأسواق؟
تحدث فروق الأسعار مع التقلبات، أو اختلافات المناطق الزمنية، أو التأخيرات في التداول، أو التغيرات في العرض والطلب. على سبيل المثال، يمكن أن يختلف سعر العملة أو السلعة في طوكيو عنه في نيويورك بسبب الفارق الزمني في استجابات السوق.
هل يمكن إجراء المراجحة على أي أصل؟
نعم، يمكن تطبيق المراجحة على مختلف الأصول، بما في ذلك الأسهم والعملات والسلع والعقود الآجلة.
هل يمكن إجراء المراجحة آليًا؟
نعم، يستخدم العديد من المتداولين أنظمة التداول الخوارزمية لأتمتة المراجحة. يمكن لهذه الأنظمة تحديد فروق الأسعار بسرعة عبر الأسواق وتنفيذ الصفقات بشكل أسرع من الطرق اليدوية، مما يزيد من فرص جني الأرباح قبل إغلاق الفجوة السعرية. بدون الأدوات المناسبة، من الصعب تنفيذ الصفقات بالسرعة الكافية.
لماذا تختفي فرص المراجحة بسرعة؟
تختفي فرص المراجحة سريعًا لأن المتداولين ذوي الترددات العالية واللاعبين المؤسسيين الذين يتمتعون بوصول أسرع إلى البيانات في الوقت الفعلي يمكنهم استغلال فروق الأسعار بسرعة. تتسبب أفعالهم في قيام السوق بالتصحيح الذاتي، مما يؤدي إلى سد الفجوة السعرية والقضاء على الفرصة قبل أن يتمكن معظم المتداولين الأفراد من الرد.
كيف تساعد تكاليف المعاملات والمراجحة الأسواق على العمل بشكل أفضل؟
يمكن أن تلتهم تكاليف المعاملات، مثل رسوم الوسيط أو رسوم تحويل العملات، أرباح المراجحة، لذلك يحتاج المتداولون إلى التأكد من أن فرق السعر كبير بما يكفي لتغطية هذه التكاليف. حتى مع هذه النفقات، فإن المراجحة تساعد الأسواق من خلال تثبيت فروق الأسعار بين الأسواق، مما يضمن أن الأصول يتم تسعيرها بشكل متساوٍ في كل مكان.
ما هي المراجحة الثلاثية في تداول الفوركس؟
تتضمن المراجحة الثلاثية استغلال الفروق السعرية بين ثلاثة أزواج عملات مختلفة. حيث يقوم المتداولون بتحويل عملة إلى عملة ثانية، ثم عملة ثالثة، وأخيرًا العودة إلى العملة الأولى للاستفادة من فروق الأسعار بين أزواج العملات.
هل المراجحة مخصصة فقط للمتداولين المؤسسيين أم يمكن للمتداولين الأفراد الربح أيضًا؟
في حين أن المتداولين المؤسسيين غالبًا ما يتمتعون بإمكانية وصول أسرع إلى الأسواق وتكنولوجيا أكثر تقدمًا، يمكن للمتداولين الأفراد أيضًا الاستفادة من المراجحة. ومع ذلك، قد يواجه المتداولون الأفراد المزيد من التحديات من حيث السرعة والوصول إلى البيانات والتغلب على تكاليف المعاملات.
ما هي المراجحة الإحصائية ومراجحة الاندماج؟
تستخدم المراجحة الإحصائية نماذج البيانات للاستفادة من فروق الأسعار على المدى القصير بناءً على الاتجاهات التاريخية. تستفيد المراجحة في الاندماج من الفجوات السعرية أثناء عمليات الاندماج من خلال شراء أسهم الشركة التي يتم الاستحواذ عليها وتقليص الشركة المستحوذة. تهدف كلتا الاستراتيجيتين إلى الاستفادة من أوجه القصور المؤقتة في السوق.
كيف تعمل المراجحة في أسواق العملات الرقمية؟
تنطوي المراجحة في العملات الرقمية على الاستفادة من فروق الأسعار لنفس العملة الرقمية عبر البورصات المختلفة. ونظرًا لتفاوت مستويات السيولة والطلب عبر المنصات، يمكن أن تحدث اختلافات كبيرة في الأسعار، مما يخلق فرصًا للمراجحة.
اشترك في ثوانٍ مجانًا، وادخل إلى منصتك وابدأ التداول بكل سهولة.
ما هي سحابة إيشيموكو؟أصبحت سحابة إيشيموكو أداة شائعة بشكل متزايد بين المتداولين. ويساعد هذا المؤشر، على عكس طرق التحليل الفني التقليدية، في تحديد الاتجاه المستقبلي المحتمل لتحركات الأسعار.
التفاصيل
استراتيجية مارتينجال للتداول في الفوركساستراتيجية مارتينجال هي إحدى استراتيجيات إدارة المخاطر والتداول المستخدمة في الأسواق المالية. ويتم تطبيقها بشكل متكرر في سوق الفوركس، وهي مصممة بشكل خاص حول استرداد الخسائر.
التفاصيل
تداول النفط الخام: كيف تتداول النفط الخام؟يتيح الاستثمار في النفط الخام للمتداولين فرصة الاستفادة من إحدى أكثر السلع رواجًا في العالم.
التفاصيلثم انضم إلى قناتنا على تيليجرام واشترك في النشرة الإخبارية لإشارات التداول مجانًا!
انضم إلينا على تيليجرام!
