ارزهای اصلی و فلزات گرانبها هفته را در موقعیتی قدرتمند آغاز کردند، زیرا بازارها خود را برای موجی از دادههای مهم و تغییر در انتظارات سیاستگذاری آماده میکنند. ارزش یورو در برابر دلار دوباره از ۱.۱۶۰۰ عبور کرد؛ نتیجه تورم ملایمتر در منطقه یورو و مسیر باثبات بانک مرکزی اروپا تا سال ۲۰۲۶. پوند در برابر دلار نیز حوالی ۱.۳۲۴۵ ثابت ماند، چراکه احتمال کاهش نرخ بهره آمریکا در ماه دسامبر رو به افزایش است.
طلا تا محدوده ۴,۲۴۰ دلار اوج گرفت و به بالاترین سطح پنجهفتهای رسید، در حالیکه نقره با توجه به کمبود عرضه و انتظار برای نرخهای بهره پایینتر، رکوردهای تازهای نزدیک ۵۷.۶۰ دلار ثبت کرد
در بازار ارز، ین ژاپن نیز تقویت شد و با عبور از ۱۵۵.۵ به بالاترین سطح دو هفته اخیر رسید؛ زیرا بازارها احتمال افزایش نرخ بهره توسط بانک مرکزی ژاپن را در ماه دسامبر یا ژانویه، با توجه به تداوم تورم، بیشتر کردند
| زمان | ارز | رویداد | پیش بینی | گذشته |
| 14:45 | USD | شاخص مدیران خرید بخش تولید اساندپی گلوبال (نوامبر) | 51.9 | 52.5 |
| 15:00 | USD | شاخص مدیران خرید بخش تولید مؤسسه مدیریت عرضه ایالات متحده (نوامبر) | 49.0 | 48.7 |
| 15:00 | USD | شاخص قیمتهای بخش تولید مؤسسه مدیریت عرضه ایالات متحده (نوامبر) | 59.5 | 58.0 |
جفتارز یورو/دلار در ابتدای هفته دوباره روند صعودی خود را آغاز کرد و در معاملات آسیایی روز دوشنبه بار دیگر از ۱.۱۶۰۰ عبور کرد. دادههای تورمی فرانسه و ایتالیا ثابت و کمتر از برآوردها بود و اسپانیا نیز کاهش ملایمتری را ثبت کرد. همراه با صورتجلسه بانک مرکزی اروپا که نشان میداد عجلهای برای کاهش نرخ بهره وجود ندارد، بازارها همچنان انتظار دارند سیاست پولی تا بخش زیادی از سال ۲۰۲۶ بدون تغییر باقی بماند
از نظر تکنیکال، سطح ۱.۱۴۹۰ بهعنوان حمایت اصلی و ۱.۱۶۳۰ بهعنوان مقاومت مهم در نظر گرفته میشود
| R1: 1.1630 | S1: 1.1490 |
| R2: 1.1670 | S2: 1.1420 |
| R3: 1.1750 | S3: 1.1390 |
ارزش ین ژاپن با عبور از ۱۵۵.۵ در برابر دلار به بالاترین سطح خود در حدود دو هفته اخیر رسید؛ زیرا بازارها احتمال افزایش نرخ بهره توسط بانک مرکزی ژاپن را بالاتر بردند و اکنون این احتمال را حدود ۶۲ درصد برای ماه دسامبر و نزدیک ۹۰ درصد برای ماه ژانویه برآورد میکنند. این تغییر پس از افت ۵ درصدی ارزش ین در فصل گذشته و تداوم تورم بالاتر از ۲ درصد رخ داده است
تضعیف دلار آمریکا—به دلیل انتظار برای کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در هفته آینده—نیز به تقویت ین کمک کرد. شاخص مدیران خرید بخش تولید ژاپن در ماه نوامبر نیز کمی پایینتر و در سطح ۴۸.۷ بازبینی شد.از منظر تکنیکال، مقاومت در محدوده ۱۵۷.۹۵ و حمایت در سطح ۱۵۴.۲۰ قرار دارد
| R1: 157.95 | S1: 154.20 |
| R2: 160.15 | S2: 153.65 |
| R3: 161.20 | S3: 151.60 |
قیمت طلا روز دوشنبه تا محدوده ۴۲۴۰ دلار برای هر اونس افزایش یافت و به بالاترین سطح خود در پنج هفته اخیر رسید؛ زیرا معاملهگران احتمال کاهش نرخ بهره آمریکا در پایان ماه را افزایش دادند. موجی از اظهارنظرهای متمایل به سیاستهای انبساطی از سوی مقامات بانک مرکزی ایالات متحده و همچنین دادههای اقتصادی ضعیف پس از تعطیلی طولانی دولت آمریکا، این انتظارات را تقویت کرد و به رشد طلا کمک رساند
از نظر تکنیکال، طلا در محدوده ۴۲۰۰ دلار حمایت دارد و مقاومت آن حوالی ۴۲۷۵ دلار قرار میگیرد
| R1: 4275 | S1: 4200 |
| R2: 4320 | S2: 4120 |
| R3: 4280 | S3: 4000 |
جفتارز پوند/دلار در معاملات آسیایی روز دوشنبه نزدیک ۱.۳۲۴۵ معامله شد؛ زیرا سرمایهگذاران همچنان در حال ارزیابی بودجه پاییزی بریتانیا هستند. افزایش احتمال کاهش نرخ بهره آمریکا در ماه دسامبر باعث شده فشار نزولی بر پوند کمتر شود؛ بهویژه با توجه به کاهش تورم و تصمیم بانک مرکزی ایالات متحده برای ثابت نگه داشتن نرخها در ماه نوامبر
از منظر تکنیکال، سطح ۱.۳۱۲۰ بهعنوان حمایت و سطح ۱.۳۲۶۰ بهعنوان مقاومت شناخته میشود
| R1: 1.3260 | S1: 1.3020 |
| R2: 1.3300 | S2: 1.2990 |
| R3: 1.3350 | S3: 1.2870 |
قیمت نقره در معاملات آسیایی روز دوشنبه تا محدوده ۵۷.۶۰ دلار بالا رفت و رکورد تازهای ثبت کرد. این افزایش پس از گزارشهایی تقویت شد که نشان میداد کوین هَسِت گزینه اصلی برای ریاست آینده بانک مرکزی ایالات متحده است؛ گزینهای که با ترجیح «دونالد ترامپ» برای نرخهای بهره پایینتر همسو دیده میشود
از ماه اکتبر تاکنون، نقره بارها سقفهای تاریخی خود را آزمایش کرده است—در شرایطی که ابهامهای اقتصادی، چشمانداز نرخهای بهره پایینتر و کمبود عرضه فیزیکی همزمان از قیمتها حمایت میکنند
از دید تکنیکال، مقاومت در محدوده ۵۷.۹۰ دلار و حمایت در حوالی ۵۵.۸۰ دلار قرار دارد
| R1: 57.90 | S1: 55.80 |
| R2: 59.25 | S2: 53.50 |
| R3: 61.00 | S3: 50.00 |
بازارها در روز پنجشنبه به سمت یک چشمانداز جهانی متمایل به کاهش نرخها حرکت کردند؛ رویکردی که باعث رشد فلزات گرانبها شد و مسیر حرکت ارزهای اصلی را نیز دستخوش تغییر کرد.
(01 - 05 December)آمادگی بازارها برای کاهش نرخ بهره فدرال رزروبازارهای مالی جهانی اولین هفته دسامبر را با اعتماد بهنفس بیشتر نسبت به نزدیک بودن کاهش نرخ بهره فدرال رزرو به پایان رساندند؛ چراکه دادههای ضعیفتر آمریکا و اظهارنظرهای متمایل به سیاستهای انبساطی از سوی مقامات فدرال رزرو، باعث رشد داراییهای پرریسک و فلزات گرانبها شد
در همین حال، دلار در سطحی باثبات باقی ماند، بازدهی اوراق خزانهداری آمریکا کاهش یافت و قیمتهای کالایی تحت تأثیر تحولات ژئوپولیتیک مسیرهای متفاوتی را دنبال کردند
در اروپا، تورم کمی بالاتر از انتظار اعلام شد و در ژاپن نیز قدرتگیری اقتصاد همراه با اجرای بستههای بزرگ محرک مالی، فشار بیشتری بر بازدهی اوراق دولتی وارد کرد
جزئیاتدر کانال تلگرام ما عضو شو و سیگنالهای معاملاتی رایگان رو دریافت کن!
به کانال تلگرام ما بپیوندید!
