افتتاح حساب

تقویت دلار در پی توقف موقت توافق تجاری (05.19.2025)

دلار آمریکا روز دوشنبه تقویت شد، پس از آنکه ایالات متحده و چین توافق کردند که برای مدت ۹۰ روز اجرای تعرفه‌های تلافی‌جویانه را متوقف کنند. این خبر باعث شکاف نزولی در جفت‌ارز EUR/USD شد که تا سطح ۱.۱۰۶۴ افت کرد. هم‌زمان، مؤسسه مودیز رتبه اعتباری آمریکا را به دلیل نگرانی‌های مالی کاهش داد؛ اقدامی که موجب افزایش ریسک‌گریزی در بازارها شد و تقاضا برای دارایی‌های امنی همچون طلا و ین ژاپن را بالا برد

طلا با بازگشت تا سطح ۳٬۲۲۰ دلار در هر اونس، بخشی از افت‌های اخیر را جبران کرد، در حالی که نقره در نزدیکی ۳۲.۳۰ دلار در نوسان بود. پوند بریتانیا نیز با تضعیف داده‌های اقتصادی آمریکا و انتشار آمار قوی تولید ناخالص داخلی بریتانیا، به سمت ۱.۳۳۰۰ حرکت کرد. بازارهای سهام تحت تأثیر نااطمینانی‌های سیاستی و ژئوپلیتیکی، با احساسات متفاوتی همراه بودند.

TimeCur.EventForecastPrevious
09:00 EURCPI (YoY) (Apr)2.2%2.2%
12:30USDFED Bostic Speech  

کاهش EUR/USD تا سطح ۱.۱۰۶۴ در پی تقویت دلار آمریکا

جفت‌ارز EUR/USD هفته را با شکاف نزولی آغاز کرد و روز دوشنبه تا سطح ۱.۱۰۶۴ افت کرد؛ حرکتی که در پی تقویت دلار آمریکا رقم خورد. این روند پس از کاهش تنش‌های تجاری میان ایالات متحده و چین شکل گرفت؛ جایی که گفت‌وگوهای آخر هفته منجر به توافق مشترکی برای تعلیق تعرفه‌های تلافی‌جویانه به مدت ۹۰ روز شد.

بر اساس این توافق، آمریکا متعهد شد تعرفه‌های اضافی بر کالاهای چینی را از ۱۴۵٪ به ۳۰٪ کاهش دهد و در مقابل، چین نیز موافقت کرد تعرفه‌های واردات کالاهای آمریکایی را از ۱۲۵٪ به ۱۰٪ کاهش دهد.

از نظر تکنیکال، مقاومت کلیدی در سطح ۱.۱۲۶۰ قرار دارد، در حالی که نخستین سطح حمایت در ۱.۱۰۴۰ دیده می‌شود.

R1: 1.1260S1: 1.1040
R2: 1.1460S2: 1.1000
R3: 1.1580S3: 1.0960

تقویت ین ژاپن در پی کاهش رتبه اعتباری آمریکا و افزایش ریسک‌گریزی سرمایه‌گذاران

جفت‌ارز USD/JPY روز دوشنبه تا محدوده ۱۴۴.۸۰ افت کرد و به پایین‌ترین سطح خود در بیش از یک هفته گذشته رسید؛ این کاهش در جریان معاملات آسیایی و تحت فشار فروش تازه شکل گرفت. این حرکت ادامه روند اصلاح نزولی هفته گذشته از اوج شش‌هفته‌ای این جفت‌ارز بود و عمدتاً ناشی از انتظارات قوی بازار برای افزایش دوباره نرخ بهره از سوی بانک مرکزی ژاپن در سال ۲۰۲۵ است.

هم‌زمان، کاهش غیرمنتظره رتبه اعتباری ایالات متحده از «Aaa» به «Aa1» توسط مؤسسه مودیز، باعث تشدید احتیاط در بازارها شد. مودیز دلیل اصلی این کاهش رتبه را رشد نگران‌کننده بدهی ملی آمریکا اعلام کرد. این موضوع باعث افزایش ریسک‌گریزی سرمایه‌گذاران شده و تقاضا برای ین ژاپن به‌عنوان دارایی امن را تقویت کرده است.

از منظر فنی، مقاومت کلیدی در سطح ۱۴۸.۶۰ قرار دارد و حمایت اصلی در ۱۳۹.۷۰ مشاهده می‌شود.

R1: 148.60S1: 139.70
R2: 149.80S2: 137.00
R3: 151.20S3: 135.00

افزایش قیمت طلا با بازگشت تقاضای دارایی‌های امن

قیمت طلا روز دوشنبه از سطح ۳٬۲۲۰ دلار در هر اونس عبور کرد و بخشی از افت سنگین هفته گذشته را جبران کرد؛ افتی که بیشترین کاهش هفتگی این فلز از شش ماه گذشته بود. افزایش دوباره تقاضا برای دارایی‌های امن در پی تشدید نگرانی‌ها درباره چشم‌انداز اقتصادی و وضعیت مالی آمریکا، عامل اصلی این بازگشت محسوب می‌شود.

این حرکت صعودی پس از آن رخ داد که مؤسسه اعتبارسنجی مودیز، رتبه اعتباری ایالات متحده را به دلیل کسری بودجه مزمن و افزایش هزینه‌های بدهی کاهش داد. طلا هفته گذشته بیش از ۳٪ افت کرد؛ بیشترین کاهش از نوامبر، که ناشی از کاهش تنش‌های تجاری میان آمریکا و چین و افزایش ریسک‌پذیری در بازارها بود.

در عین حال، کاهش فشارهای تورمی و انتشار داده‌های ضعیف اقتصادی از آمریکا، انتظارات برای ادامه کاهش نرخ بهره از سوی فدرال رزرو در سال جاری را تقویت کرده‌اند.

از منظر تکنیکال، نخستین سطح حمایت مهم طلا در ۳٬۱۲۰ دلار قرار دارد و مقاومت اولیه در ۳٬۲۵۰ دلار دیده می‌شود.

R1: 3250S1: 3120
R2: 3300S2: 3030
R3: 3350S3: 2956

تقویت پوند همزمان با تضعیف چشم‌انداز اقتصادی آمریکا

در جریان معاملات آسیایی روز دوشنبه، جفت‌ارز GBP/USD به سمت سطح ۱.۳۳۰۰ حرکت کرد. این افزایش تحت تأثیر تضعیف دلار آمریکا پس از کاهش رتبه اعتباری ایالات متحده از سوی مؤسسه مودیز شکل گرفت؛ کاهشی که ناشی از نگرانی‌ها درباره رشد بدهی عمومی و افزایش هزینه‌های استقراض بود. داده‌های ضعیف اقتصادی آمریکا، به‌ویژه افت شدید در شاخص اعتماد مصرف‌کننده، نیز انتظارات برای کاهش نرخ بهره از سوی فدرال رزرو را تقویت کردند.

با اینکه تحولات مثبت در دیپلماسی آمریکا با چین، ایران و روسیه تا حدی از دلار حمایت کردند، پوند بریتانیا نیز از انتشار آمار بهتر از انتظار رشد اقتصادی در این کشور سود برد. این رشد می‌تواند بانک انگلستان را به حفظ نرخ بهره در سطوح فعلی ترغیب کند، به‌ویژه در شرایطی که نرخ تورم همچنان بالاست.

از منظر فنی، اولین سطح حمایت کلیدی برای جفت‌ارز GBP/USD در ۱.۳۱۶۰ قرار دارد و مقاومت اولیه در سطح ۱.۳۳۵۰ مشاهده می‌شود.

R1: 1.3350S1: 1.3160
R2: 1.3450S2: 1.3000
R3: 1.3550S3: 1.2960

افت نقره تا ۳۲.۳۰ دلار با بهبود احساس ریسک در بازارها

قیمت نقره (XAG/USD) روز دوشنبه برای دومین جلسه پیاپی کاهش یافت و در نزدیکی سطح ۳۲.۳۰ دلار در هر اونس نوسان داشت. این کاهش در پی افزایش اشتهای ریسک در بازارهای جهانی اتفاق افتاد؛ پس از آن‌که ایالات متحده و چین بر سر کاهش تعرفه‌ها به توافق رسیدند و تنش‌های ژئوپلیتیکی نیز تا حدودی فروکش کرد.

با این حال، احتمال محدود بودن افت قیمت وجود دارد، چرا که تقاضا برای دارایی‌های امن با کاهش رتبه اعتباری آمریکا از سوی مؤسسه مودیز و هشدار این نهاد نسبت به رشد بدهی ملی مجدداً افزایش یافته است. افزون بر این، داده‌های ضعیف اقتصادی آمریکا و افت چشمگیر در شاخص اعتماد مصرف‌کننده، انتظارات برای کاهش نرخ بهره فدرال رزرو را تقویت کرده‌اند؛ عاملی که می‌تواند در جلسات آتی از قیمت نقره حمایت کند.

از منظر تکنیکال، نخستین سطح حمایت کلیدی برای نقره در ۳۱.۴۰ دلار قرار دارد و مقاومت اولیه در سطح ۳۲.۵۰ دلار دیده می‌شود.

R1: 32.50S1: 31.40
R2: 33.80S2: 30.20
R3: 34.20S3: 29.80

آخرین تحلیل‌ها

افت طلا به پایین‌ترین سطح چهار هفته‌ای، با وجود تضعیف دلار (06.27.2025)

روز جمعه، دلار آمریکا تضعیف شد؛ چراکه گمانه‌زنی‌ها درباره تغییر احتمالی رئیس فدرال رزرو و کاهش نرخ بهره در ماه‌های آینده شدت گرفت. در پی انتقاد شدید ترامپ از جروم پاول و اشاره به معرفی جانشین احتمالی، نگرانی‌ها درباره استقلال سیاست‌گذاری پولی فدرال رزرو بالا گرفت. همین مسئله موجب شد یورو/دلار تا نزدیکی ۱.۱۷۰۰ صعود کند که بالاترین سطح آن از سال ۲۰۲۱ تاکنون است.

جزئیات
کاهش دلار به‌دلیل نگرانی‌ها درباره استقلال فدرال رزرو؛ رشد یورو و نقره (06.26.2025)

روز پنجشنبه، دلار آمریکا تضعیف شد؛ زیرا اظهارات اخیر ترامپ مبنی بر احتمال جایگزینی رئیس فدرال رزرو، نگرانی‌هایی درباره استقلال این نهاد به‌وجود آورد. در پی این اظهارات، جفت‌ارز EUR/USD افزایش یافت؛ هرچند بانک مرکزی اروپا سیگنال‌های انبساطی ارسال کرده، اما ضعف دلار به صعود یورو کمک کرد.

جزئیات
توقف بازارها پیش از تصمیم فدرال رزرو در بحبوحه تنش‌های جهانی (06.17.2025)

روز سه‌شنبه، بازارها با احتیاط و بدون نوسانات چشمگیر به کار خود ادامه دادند، چرا که سرمایه‌گذاران منتظر تصمیم سیاستی فدرال رزرو آمریکا بودند. در این میان، نرخ برابری یورو به دلار در نزدیکی بالاترین سطح چندساله باقی ماند، زیرا کاهش تنش‌ها میان اسرائیل و ایران از فشارهای پیشین کاست. در عین حال، تقاضا برای دارایی‌های امن باعث افزایش قیمت طلا و نقره شد.

جزئیات
منتظر چی هستی؟ همین حالا عضو شو

 در کانال تلگرام ما عضو شو و سیگنال‌های معاملاتی رایگان رو دریافت کن!

به کانال تلگرام ما بپیوندید!