بازارها در روز پنجشنبه به سمت یک چشمانداز جهانی متمایل به کاهش نرخها حرکت کردند؛ رویکردی که باعث رشد فلزات گرانبها شد و مسیر حرکت ارزهای اصلی را نیز دستخوش تغییر کرد.
یورو پس از رسیدن به پایینترین سطح یکماهه، با کاهش نگرانیها در زمینه تجارت، دوباره تقویت شد. در همین حال، ین ژاپن بهدلیل تنشهای سیاسی و گمانهزنیها درباره اقدامات آتی بانک مرکزی ژاپن رشد کرد
قیمت طلا و نقره نیز در نزدیکی کفهای اخیر خود باقی ماندند؛ هرچند کاهش تنشهای تجاری فشار نزولی ایجاد کرده، اما سرمایهگذاران همچنان در انتظار سیگنالهای احتمالی انبساطی از سوی پاول هستند. از سوی دیگر، پوند بریتانیا تحت تأثیر دادههای ضعیف اقتصادی و افزایش احتمال کاهش نرخ بهره از سوی بانک انگلستان، به پایینترین سطح ده هفته گذشته سقوط کرد.
| زمان | ارز | رویداد | پیش بینی | گذشته |
| 08:00 | EUR | تولید ناخالص داخلی آلمان (فصلی – سهماهه دوم) | -0.1% | 0.4% |
| 12:15 | USD | تغییر اشتغال بخش خصوصی آمریکا (ژوئیه) | 77K | -33K |
| 13:45 | CAD | تصمیم نرخ بهره بانک مرکزی کانادا | 2.75% | 2.75% |
| 18:00 | USD | تصمیم نرخ بهره فدرال رزرو آمریکا | 4.50% | 4.50% |
| 18:30 | USD | کنفرانس خبری کمیته بازار آزاد فدرال |
یورو با رشد ۰.۲ درصدی به ۱.۱۵۶۵ دلار رسید و بخشی از افت خود از کف یکماهه را جبران کرد. این حرکت در واکنش به توافق تجاری اتحادیه اروپا با ایالات متحده صورت گرفت؛ توافقی که از تنشهای فراآتلانتیکی کاست و اندکی فضای بازار را آرامتر کرد. با این حال، جفتارز EUR/USD همچنان نوسانی باقی مانده، چرا که معاملهگران در انتظار تصمیم سیاستگذاری فدرال رزرو هستند.
با اینکه انتظار میرود بانک مرکزی آمریکا نرخ بهره را بدون تغییر نگه دارد، هرگونه چرخش انبساطی یا اختلافنظر در میان اعضا میتواند بر دلار فشار وارد کرده و به رشد بیشتر یورو دامن بزند. با این وجود، نگرانیهای کلی در بازار همچنان پابرجاست؛ از جمله ریسکهای حلنشده در عرصه تجارت جهانی و ضربالاجل اول اوت برای اعمال تعرفههای جدید از سوی آمریکا.
از منظر تکنیکال، مقاومت پیشروی EUR/USD در محدوده ۱.۱۵۸۰ قرار دارد و حمایت کلیدی آن در سطح ۱.۱۵۰۰ دیده میشود.
| R1: 1.1580 | S1: 1.1500 |
| R2: 1.1660 | S2: 1.1450 |
| R3: 1.1830 | S3: 1.1400 |
ین ژاپن در نزدیکی سطح ۱۴۸ در برابر دلار تقویت شد، در حالی که دلار آمریکا پیش از اعلام تصمیم فدرال رزرو اندکی عقبنشینی کرد. معاملهگران با دقت به دنبال هرگونه نشانهای از احتمال کاهش نرخ بهره در ماه سپتامبر هستند و فضای بازار تحت تأثیر انتظارات محتاطانه باقی مانده است.
در عرصه داخلی، انتظار میرود بانک مرکزی ژاپن نرخهای فعلی را بدون تغییر حفظ کند، اما احتمال بازنگری صعودی در پیشبینی تورم وجود دارد. افزون بر این، فشارهای سیاسی فزاینده بر نخستوزیر ایشیبا نیز به فضای عدماطمینان افزوده، هرچند او بر ادامه حضور خود در سمت نخستوزیری تأکید کرده است.
از نظر تکنیکال، جفتارز USD/JPY با مقاومت در سطح ۱۴۸.۵۰ و حمایت در محدوده ۱۴۷.۵۰ مواجه است.
| R1: 148.50 | S1: 147.50 |
| R2: 149.30 | S2: 146.40 |
| R3: 150.00 | S3: 145.20 |
قیمت طلا در نزدیکی سطح ۳٬۳۲۰ دلار در هر اونس نوسان داشت و در حوالی کف سههفتهای خود باقی ماند؛ چرا که کاهش تنشهای تجاری، تقاضا برای داراییهای امن را تضعیف کرده است. توافق اخیر میان آمریکا و اتحادیه اروپا، همراه با ادامه گفتوگوها با سایر شرکای تجاری، نگرانیها نسبت به تشدید تعرفهها را کاهش داده و فضای آرامتری در بازار ایجاد کرده است.
در حال حاضر، تمرکز معاملهگران معطوف به بیانیه فدرال رزرو است؛ جایی که هرگونه اشاره به احتمال کاهش نرخ بهره در ماه سپتامبر – بهویژه پس از انتشار دادههای متناقض از اقتصاد آمریکا، از جمله کاهش فرصتهای شغلی در برابر بهبود اعتماد مصرفکننده – میتواند مسیر آینده طلا را مشخص کند.
از منظر تکنیکال، طلا در حال آزمایش مقاومت ۳٬۳۵۰ دلاری است، در حالی که سطح ۳٬۳۲۰ دلار بهعنوان حمایت کلیدی عمل میکند.
| R1: 3350 | S1: 3320 |
| R2: 3367 | S2: 3285 |
| R3: 3375 | S3: 3250 |
پوند انگلیس با افتی تازه به ۱.۳۳۶ دلار رسید که پایینترین سطح آن از اواخر ماه مه محسوب میشود. دادههای ضعیف اقتصادی از بریتانیا، توجه بازار را از تورم به کند شدن رشد اقتصادی معطوف کرده است. اگرچه هوای گرم موجب افزایش فروش مواد غذایی شد، اما شاخصهایی مانند PMIها ناامیدکننده بودند و تصویر نگرانکنندهای از چشمانداز اقتصادی ترسیم کردند.
در نتیجه، معاملهگران اکنون یک کاهش ۲۵ واحد پایهای نرخ بهره از سوی بانک انگلستان را در نشست ماه اوت در قیمتها لحاظ کردهاند و احتمال کاهش دوم نیز تا پایان سال تقویت شده است. همزمان، دلار آمریکا پس از توافق تجاری با اتحادیه اروپا – که با وجود اعمال تعرفه ۱۵ درصدی، به کاهش تنشهای تجاری جهانی کمک کرد – روندی صعودی به خود گرفت.
از منظر تکنیکال، مقاومت پیشروی جفتارز GBP/USD در سطح ۱.۳۴۸۰ قرار دارد و نخستین سطح حمایت در ۱.۳۲۷۰ دیده میشود.
| R1: 1.3480 | S1: 1.3270 |
| R2: 1.3600 | S2: 1.3140 |
| R3: 1.3640 | S3: 1.3000 |
قیمت نقره با کاهش ۰.۱ درصدی به ۳۸.۱۴ دلار در هر اونس رسید و اندکی عقبنشینی کرد، چرا که معاملهگران با احتیاط منتظر اعلام نرخ بهره فدرال رزرو و همچنین انتشار دادههای مهم تورم و اشتغال آمریکا هستند. برخلاف طلا، نقره علیرغم افت بازدهی اوراق خزانهداری و تضعیف دلار، با استقبال کمتری از سوی سرمایهگذاران مواجه شد.
با این حال، قیمت نقره همچنان در نزدیکی بالاترین سطوح خود طی ۱۳ سال گذشته قرار دارد و هرگونه چرخش انبساطی از سوی فدرال رزرو میتواند بهسرعت موجب بازگشت روند صعودی در کوتاهمدت شود.
از منظر تکنیکال، نقره با مقاومت در سطح ۳۹.۵۰ دلار و حمایت در محدوده ۳۷.۴۰ دلار مواجه است.
| R1: 39.50 | S1: 37.40 |
| R2: 40.10 | S2: 35.50 |
| R3: 41.90 | S3: 33.90 |
بازارها در روز پنجشنبه به سمت یک چشمانداز جهانی متمایل به کاهش نرخها حرکت کردند؛ رویکردی که باعث رشد فلزات گرانبها شد و مسیر حرکت ارزهای اصلی را نیز دستخوش تغییر کرد.
ارزهای اصلی و فلزات گرانبها هفته را در موقعیتی قدرتمند آغاز کردند، زیرا بازارها خود را برای موجی از دادههای مهم و تغییر در انتظارات سیاستگذاری آماده میکنند. ارزش یورو در برابر دلار دوباره از ۱.۱۶۰۰ عبور کرد؛ نتیجه تورم ملایمتر در منطقه یورو و مسیر باثبات بانک مرکزی اروپا تا سال ۲۰۲۶. پوند در برابر دلار نیز حوالی ۱.۳۲۴۵ ثابت ماند، چراکه احتمال کاهش نرخ بهره آمریکا در ماه دسامبر رو به افزایش است.
(01 - 05 December)آمادگی بازارها برای کاهش نرخ بهره فدرال رزروبازارهای مالی جهانی اولین هفته دسامبر را با اعتماد بهنفس بیشتر نسبت به نزدیک بودن کاهش نرخ بهره فدرال رزرو به پایان رساندند؛ چراکه دادههای ضعیفتر آمریکا و اظهارنظرهای متمایل به سیاستهای انبساطی از سوی مقامات فدرال رزرو، باعث رشد داراییهای پرریسک و فلزات گرانبها شد
در همین حال، دلار در سطحی باثبات باقی ماند، بازدهی اوراق خزانهداری آمریکا کاهش یافت و قیمتهای کالایی تحت تأثیر تحولات ژئوپولیتیک مسیرهای متفاوتی را دنبال کردند
در اروپا، تورم کمی بالاتر از انتظار اعلام شد و در ژاپن نیز قدرتگیری اقتصاد همراه با اجرای بستههای بزرگ محرک مالی، فشار بیشتری بر بازدهی اوراق دولتی وارد کرد
جزئیاتدر کانال تلگرام ما عضو شو و سیگنالهای معاملاتی رایگان رو دریافت کن!
به کانال تلگرام ما بپیوندید!
