ما هو مذبذب ستوكاستيك؟

مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator هو مؤشر زخم شائع يستخدم في التحليل الفني. وهو يقيس موضع سعر الأصل بالنسبة لأعلى وأدنى أسعاره خلال فترة زمنية محددة. ويستخدم المتداولون هذا المذبذب لتحديد ما إذا كان الأصل في منطقة ذروة الشراء أو ذروة البيع.

الغرض الأساسي من مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator هو قياس سرعة وزخم تحركات الأسعار. وهو يعمل في نطاق من 0% إلى 100%.

ويحظى المذبذب بشعبية خاصة بين المتداولين الذين يتخذون قرارات البيع والشراء على المدى القصير لأنه يستجيب بسرعة لتغيرات الأسعار ويمكنه تحديد انعكاسات الاتجاه في وقت مبكر.

ما فائدة مذبذب ستوكاستيك؟

يستخدم المستثمرون مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator لتحديد زخم السوق وانعكاسات الاتجاه المحتملة. وهو يحظى بشعبية خاصة بين المتداولين الذين يتخذون قرارات البيع والشراء على المدى القصير لأنه يستجيب بسرعة لتحركات الأسعار.

يتميز مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator بفعالية كبيرة في تحديد ما إذا كان الأصل في حالة تشبع الشراء أو تشبع البيع. فإذا ارتفع المؤشر فوق 80%، فهذا يشير إلى أن الأصل في منطقة ذروة الشراء وأن السعر قد يتراجع. أما إذا انخفض المؤشر إلى أقل من 20%، فقد يكون الأصل في منطقة ذروة البيع.

وبالإضافة إلى ذلك، يُستخدم المذبذب لتقييم قوة الاتجاه الحالي وتحديد إشارات الانعكاس المحتملة. يلاحظ المتداولون إشارات ”التباعد“، حيث يرتفع السعر بينما ينخفض المذبذب أو العكس. وبهذه الطريقة، يكتشفون ما إذا كان الاتجاه يضعف أو يقوى.

كيف تفسر مؤشر الاستوكاستك المذبذب؟

• عندما يرتفع المذبذب فوق 80%، فهذا يشير إلى أن الأصل قد دخل منطقة ذروة الشراء. قد يتعرض الأصل في منطقة ذروة الشراء لتراجع قصير الأجل. وبالمثل، عندما ينخفض المذبذب إلى أقل من 20%، فقد يكون الأصل في منطقة ذروة البيع، ومن المحتمل أن يكون هناك ارتفاع في السعر.
• يتكون مذبذب ستوكاستيك من خطين هما %K و %D. يتحرك خط %K بشكل أسرع، بينما يكون خط %D أبطأ، ويعمل كمتوسط متحرك. إذا تخطى خط %K %K خط %D، فهذا يعتبر إشارة شراء. أما إذا تجاوز خط %K٪ K خط %D، فيتم تفسير ذلك على أنه إشارة بيع.
• يمكن أن يشير التباعد بين حركة السعر والمذبذب إلى أن الاتجاه يضعف. على سبيل المثال، إذا كان السعر يرتفع بينما يتجه مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator نحو الهبوط، فقد يشير ذلك إلى انخفاض وشيك في السعر. وبالمثل، إذا كان السعر ينخفض ولكن المذبذب يرتفع، فهذا يشير إلى انعكاس محتمل للاتجاه.
• عندما يحوم المذبذب حول نسبة 50%، فهذا يشير إلى سوق محايدة بدون حركة اتجاهية قوية. في مثل هذه الحالات، غالبًا ما يبحث المتداولون عن إشارات تأكيد من أدوات التحليل الفني الأخرى.

كيف يحسب مذبذب ستوكاستيك؟

يحدد مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator موضع سعر الإغلاق الحالي للأصل بالنسبة لأعلى وأدنى الأسعار خلال فترة زمنية محددة. وتتم خطوات الحساب على النحو التالي:

• أولاً، حدد أعلى وأدنى الأسعار خلال فترة زمنية معينة (عادةً 14 فترة زمنية). يمكن أن يختلف هذا الإطار الزمني بناءً على استراتيجية التداول الخاصة بك، ولكن عادةً ما يتم استخدام 14 فترة.
• حدد سعر الإغلاق للفترة المحددة.
• بعد ذلك، استخدم المعادلة التالية لحساب %K: %K = [(الإغلاق الحالي - أدنى سعر منخفض) / (أعلى سعر مرتفع - أدنى سعر منخفض)] × 100
• خط %D هو متوسط متحرك لـ 3 فترات لخط %K. يوفر هذا الخط إشارة أكثر سلاسة ويفيد في تحديد الاتجاهات طويلة الأجل للمتداولين.

تاريخ مذبذب ستوكاستيك

تم تطوير مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator على يد جورج لين في خمسينيات القرن الماضي. كان لين يهدف إلى قياس زخم تحركات الأسعار باستخدام هذا المؤشر.

ووفقًا لما ذكره لين، فإن سعر الأصل لا يبقى باستمرار بالقرب من أعلى أو أدنى المستويات أثناء الاتجاه الصاعد أو الهابط. ولذلك، فمن خلال النظر إلى مكان إغلاق الأسعار في إطار زمني محدد، يمكن تحديد ما إذا كان السوق قد دخل في منطقة ذروة الشراء أو ذروة البيع.

الفلسفة الأساسية لمؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator هي أن زخم السعر يتغير قبل أن يتغير اتجاه الاتجاه نفسه. يساعد هذا النهج المتداولين على توقع تحركات الأسعار وتحديد نقاط انعكاس الاتجاه المحتملة.

استراتيجيات التداول باستخدام مذبذب ستوكاستيك

يمكن للمتداولين استخدام مذبذب ستوكاستيك في وضع استراتيجيات مختلفة. فيما يلي بعض استراتيجيات التداول الأساسية التي يمكن تطبيقها باستخدام هذه الأداة:

استراتيجية ذروة الشراء والبيع

عندما يتحرك مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator فوق مستوى 80، فهذا يشير إلى أن الأصل قد دخل منطقة ذروة الشراء، مما يشير إلى فرص بيع محتملة. وبالمثل، عندما ينخفض المذبذب إلى ما دون مستوى 20، فإن الأصل يكون في منطقة ذروة البيع، ويمكن النظر في فرص الشراء.

استراتيجية التباعد

إذا كان السعر يرتفع بينما ينخفض مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator (التباعد السلبي)، فهذا يشير إلى أن الاتجاه يضعف وقد يكون هناك انعكاس محتمل. ومع ذلك، إذا كان السعر ينخفض بينما يرتفع المذبذب (تباعد إيجابي)، فهذا يشير إلى أن السعر قد يكون يستعد للتعافي.

استراتيجية التقاطع

يمكن أن توفر النقاط التي يتقاطع عندها الخطان %K و %D لمؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator إشارات شراء أو بيع. عندما يتقاطع خط %K %K فوق خط %D، فإنها تعتبر إشارة شراء، بينما عندما يتقاطع خط %K %K أسفل خط %D، فإنها إشارة بيع.

استراتيجية مؤشر ستوكاستيك المزدوج

باستخدام اثنين من مؤشرات ستوكاستيك Stochastic Oscillators لأطر زمنية مختلفة، من الممكن الحصول على إشارات أكثر موثوقية. على سبيل المثال، يمكن أن يساعد الجمع بين مذبذب ستوكاستيك قصير الأجل مع مذبذب ستوكاستيك طويل الأجل في التقاط اتجاهات أقوى.

مثال على استخدام مذبذب ستوكاستيك

في الرسم البياني أعلاه، يمكننا أن نرى تحركات سعر الأصل مع خطي %K و %D. دعنا نحلل هذا المثال معًا:

• يمثل الخط الأزرق في الرسم البياني سعر الأصل. عندما يتحرك السعر في اتجاه صعودي أو هبوطي معين، يتتبع المذبذب هذه التحركات.
• يمثل الخط الأخضر %K، بينما يُظهر الخط الأحمر %D. خط %K هو مؤشر سريع يقيس زخم السعر، في حين أن خط %D هو إشارة أكثر سلاسة لأنه المتوسط المتحرك لـ %K.
• عندما يرتفع الخطان %K و %D فوق 80، يدخل الأصل في منطقة ذروة الشراء، مما قد يشير إلى تراجع السعر. في الواقع، نرى في البداية أن الأصل يقترب من منطقة ذروة الشراء.
• عندما ينخفض خطي %K و %D إلى ما دون 20، فهذا يشير إلى أن الأصل في منطقة ذروة البيع، مما يشير إلى احتمال حدوث انتعاش. في منتصف الرسم البياني، يدخل الأصل منطقة ذروة البيع، وبعد ذلك، يرتفع قليلاً ويستمر في التذبذب حول هذه المستويات.
• في الرسم البياني، يمكن تفسير النقاط التي يتقاطع عندها خطي %K و %D على أنها إشارات شراء أو بيع.

مزايا مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator

• يحدد ظروف ذروة الشراء وذروة البيع.
• عندما يتم الكشف عن الاختلافات بين تحركات الأسعار والمذبذب، فإنه يوفر إشارات مبكرة على أن الاتجاه قد يضعف أو ينعكس.
• بالنسبة للمتداولين على المدى القصير، تستجيب هذه الأداة بسرعة لتحركات الأسعار، مما يساعد في اتخاذ قرارات البيع والشراء على المدى القصير.
• حتى المحللين الفنيين المبتدئين يمكنهم بسهولة استخدام مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator لتقييم اتجاهات السوق وتفسير الإشارات.

حدود مذبذب ستوكاستيك

• قد يقدم مذبذب ستوكاستيك إشارات تشبع الشراء أو تشبع البيع، ولكن هذه الإشارات لا تعني دائمًا انعكاس الاتجاه. يمكن أن تظل الأسعار في هذه المناطق لفترات طويلة.
• يمكن أن تعطي الأداة إشارات خاطئة، خاصة في الأسواق الجانبية أو خلال فترات التقلبات المنخفضة، مما قد يؤدي إلى تضليل المتداولين.
• عند استخدامه بمفرده، قد لا يؤكد مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator الاتجاه العام للاتجاه بشكل كافٍ، لذلك يوصى بإقرانه بمؤشرات أخرى.
• وباعتباره مؤشرًا سريع الاستجابة، فإنه يمكن أن يعطي إشارات خاطئة في كثير من الأحيان خلال تحركات الأسعار على المدى القصير.

مؤشر القوة النسبية (RSI) مقابل مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator

مؤشر القوة النسبية (RSI) ومؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator هما مؤشرا زخم شائعان يستخدمان في التحليل الفني. وفي حين أن كلاهما يُستخدم لتحديد ظروف تشبع الشراء وتشبع البيع، إلا أنهما يختلفان من حيث مبادئ عملهما والإشارات التي يقدمانها.

يقيس مؤشر القوة النسبية سرعة تحركات الأسعار وحجمها، في حين أن مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator يقيّم موضع سعر الإغلاق بالنسبة إلى أعلى وأدنى النقاط في إطار زمني محدد.

يسلط الجدول أدناه الضوء على الاختلافات الرئيسية بين مؤشر القوة النسبية ومؤشر ستوكاستيك للمذبذب لفهم أوضح:

الأسئلة الشائعة حول مؤشر ستوكاستيك

ماذا يمثل %K على مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator؟

يمثل %K خط الاستجابة السريعة على مؤشر ستوكاستيك، ويوضح موضع سعر الإغلاق الحالي بالنسبة إلى أعلى وأدنى الأسعار خلال فترة محددة. وهو يقيس الزخم وتحركات الأسعار على المدى القصير.

ما الذي يمثله %D على مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator؟

يمثل %D المتوسط المتحرك لخط %K، مما يوفر إشارة أكثر سلاسة. وعادةً ما يتم حسابه كمتوسط متحرك لـ %K لمدة 3 فترات، ويتفاعل ببطء أكبر، ويقدم إشارات أطول أمدًا مقارنةً بـ %K.

كيف يمكن مواءمة مؤشر ستوكاستيك مع مؤشر الماكد؟

عند استخدامهما معًا، يقدم كل من مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator ومؤشر MACD إشارات تكميلية بناءً على أطر زمنية ومؤشرات زخم مختلفة. في حين أن مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator يعطي إشارات ذروة الشراء أو ذروة البيع، يمكن لمؤشر MACD تأكيد هذه الإشارات. عندما يعبر مؤشر MACD فوق خط الصفر أو تحته بما يتماشى مع إشارات مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator، فإنه يعزز فرص الشراء أو البيع.

ما هي المؤشرات التي يجب أن أستخدمها مع مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator؟

يمكن الجمع بين مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator ومؤشر القوة النسبية RSI ومؤشر الماكد MACD والمتوسطات المتحركة ومؤشر البولنجر باند لتأكيد تحركات الأسعار بشكل أفضل. تساعد هذه المؤشرات في التحقق من صحة الاتجاهات وتقديم إشارات أكثر موثوقية. يعد استخدام مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator مع مؤشرات الزخم الأخرى مفيدًا بشكل خاص في تحديد اتجاه الاتجاه.

كيف يمكن الكشف عن التباعد باستخدام مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator؟

يحدث التباعد عندما تتحرك حركة السعر والمذبذب في اتجاهين متعاكسين. إذا ارتفعت الأسعار بينما ينخفض مؤشر ستوكاستيك Stochastic Oscillator (التباعد السلبي)، فغالبًا ما يشير ذلك إلى ضعف الاتجاه واحتمال حدوث انعكاس. وبالمثل، إذا انخفضت الأسعار في الوقت الذي يرتفع فيه مؤشر ستوكاستيك (تباعد إيجابي)، فهذا يشير إلى أن الانعكاس الصعودي قد يكون قريبًا.