اليورو يستقر عند مستوى 1.0525 مع ارتفاع الين (12.05.2024)

ارتفعت تقلبات اليورو في ظل حالة عدم اليقين السياسي الفرنسي، حيث استقر زوج اليورو/الدولار الأمريكي بالقرب من مستوى 1.0525، مدعومًا ببيانات مؤشر مديري المشتريات على الرغم من قوة الدولار.

اقترب الين الياباني من مستوى 150 مقابل الدولار الأمريكي مع تزايد التوقعات برفع سعر الفائدة في ديسمبر/كانون الأول، في حين خففت تصريحات بنك اليابان الحذرة من المكاسب. واستقر الذهب فوق مستوى 2,640 دولار، مستفيدًا من التوترات الجيوسياسية وتباطؤ قطاع الخدمات الأمريكي، مما زاد من احتمالية خفض سعر الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي. وفي الوقت نفسه، حوم زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي فوق مستوى 1.2700 قبل صدور البيانات الرئيسية، واستقرت الفضة عند 31.30 دولار، مع ترقب المتداولين لطلبات إعانات البطالة الأولية في الولايات المتحدة لمعرفة المزيد من الاتجاهات.

تقلبات اليورو ترتفع بسبب حالة عدم اليقين التي تحيط بفرنسا 

بدأ سعر صرف زوج اليورو/دولار أمريكي تداولات اليوم حول مستوى 1.0525. وعلى الرغم من قوة الدولار على مدار الأسبوع وإظهار الزوج اتجاهًا سلبيًا، إلا أنه تمكن من إغلاق اليومين الماضيين في المنطقة الإيجابية ولا يزال في المنطقة الخضراء حتى وقت كتابة هذا التقرير. بعد انهيار الحكومة الفرنسية يوم أمس، لم يشهد زوج اليورو/الدولار الأمريكي الضعف المتوقع، مما يشير إلى أن الحدث السياسي قد تم تسعيره بالفعل. 

ويبدو أن بيانات مؤشر مديري المشتريات التي صدرت يوم أمس، والتي فاقت التوقعات، قد ساهمت في الأداء القوي نسبيًا للزوج. واليوم، ستكون بيانات البطالة الأمريكية التي ستصدر اليوم حاسمة في تحديد اتجاه الزوج.

ومن منظور فني، يمثل مستوى 1.0570 مستوى المقاومة المبدئي الرئيسي، ومن المحتمل أن يستهدف الاختراق فوقه مستوى 1.0600 و1.0660. وعلى الجانب السفلي، يمثل مستوى 1.0450 الدعم الرئيسي الأول، يليه مستوى 1.0400 و1.0330 إذا تحرك السعر هبوطيًا.

الين يرتفع مع وعود رفع أسعار الفائدة

اقترب الين الياباني من مستوى 150 مقابل الدولار، مستعيدًا بعض الخسائر التي تكبدها في الجلسة السابقة، على الرغم من التصريحات الحذرة التي أدلى بها عضو مجلس إدارة بنك اليابان تويواكي ناكامورا. أعرب ناكامورا عن مخاوفه بشأن استدامة نمو الأجور وأشار إلى علامات الضعف الاقتصادي، ملمحًا إلى أنه قد يعارض رفع سعر الفائدة في ديسمبر/كانون الأول. في المقابل، أشار محافظ البنك المركزي الياباني كازو أويدا خلال عطلة نهاية الأسبوع إلى أن رفع أسعار الفائدة” قريب“، مع استمرار البيانات الاقتصادية في تلبية التوقعات. كما سلط الضوء أيضًا على أهمية الزخم في مفاوضات الأجور المالية القادمة لعام 2025. في الوقت الحالي، تقوم الأسواق حاليًا بتسعير فرصة بنسبة 60% لرفع أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في اليابان هذا الشهر، ارتفاعًا من حوالي 50% في الأسابيع الأخيرة.
من منظور فني، يبدو أن 151.00 هو مستوى المقاومة الأولي الرئيسي، مع احتمال أن يستهدف الاختراق فوقه 152.00 و153.00. وعلى الجانب السفلي، يمثل مستوى الدعم الرئيسي الأول 149.40، يليه 148.70 و148.20 إذا تحرك السعر للأسفل.

تباطؤ قطاع الخدمات يدعم أسعار الذهب

ظل الذهب فوق مستوى 2,640 دولار للأونصة يوم الخميس، حيث بقي الذهب فوق مستوى 2,640 دولار للأونصة يوم الخميس، وظل ضمن نطاق تداول ضيق، حيث قام المستثمرون بتقييم توقعات السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي قبل صدور تقرير الوظائف المهم. يوم الأربعاء، أشار رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول إلى أن المسؤولين سيمضون بحذر في خفض أسعار الفائدة مع التأكيد على قوة الاقتصاد الأمريكي. ومع ذلك، فقد تم التشكيك في هذا المنظور من خلال البيانات الأخيرة التي أظهرت تباطؤًا أكبر في قطاع الخدمات في نوفمبر. كما زادت البيانات أيضًا من احتمالية خفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في ديسمبر/كانون الأول، الأمر الذي يدعم الذهب من خلال خفض تكلفة الفرصة البديلة للاحتفاظ بالأصول غير ذات العائد. 
استمر الذهب في الاستفادة من عدم الاستقرار السياسي في كوريا الجنوبية وفرنسا، والحرب الروسية الأوكرانية المستمرة، والتوترات في إسرائيل، مع احتمال نشوب صراع مع لبنان إذا انهارت الهدنة مع حزب الله.

من الناحية الفنية، 2660 هو مستوى المقاومة المبدئي الرئيسي، مع احتمال أن يستهدف الاختراق فوقه مستوى 2690 و2710. وعلى الجانب السفلي، 2600 هو مستوى الدعم الرئيسي الأول، يليه 2575 و2545 إذا تحرك السعر للأسفل.

الجنيه يستقر قبل صدور تقرير مؤشر مديري المشتريات الإنشائي

يحافظ زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي على ميل إيجابي طفيف لليوم الثالث على التوالي، حيث تم تداوله فوق مستوى 1.2700 خلال الجلسة الآسيوية يوم الخميس، على الرغم من افتقاره للزخم الصعودي القوي وبقائه دون أعلى مستوى أسبوعي ليوم الاثنين.
يتماسك الدولار الأمريكي في الوقت الذي يترقب فيه المتداولون تقرير الوظائف غير الزراعية الأمريكية يوم الجمعة، وهو محفز رئيسي للسوق. وقد دفعت التوقعات بأن يكون الاحتياطي الفدرالي أقل تشاؤمًا عوائد سندات الخزانة الأمريكية إلى الارتفاع، مما دعم الدولار الأمريكي. ويتوقع المستثمرون ارتفاع التضخم نتيجة لسياسات ترامب الجمركية والإجراءات التوسعية. كما أدت التصريحات الحذرة بشأن خفض أسعار الفائدة من قبل رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول وأعضاء آخرين في اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة يوم الأربعاء إلى زيادة عوائد سندات الخزانة والدولار الأمريكي.
كما توفر المخاطر الجيوسياسية، بما في ذلك الصراع الروسي الأوكراني المستمر والمخاوف بشأن الحروب التجارية، الدعم للدولار الأمريكي كملاذ آمن. وفي الوقت نفسه، لا يزال المضاربون على ارتفاع الجنيه الإسترليني حذرين في أعقاب التوقعات بأن محافظ بنك إنجلترا (Andrew Bailey) سينفذ أربعة تخفيضات في أسعار الفائدة في عام 2025، مما يحد من احتمالات ارتفاع زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي.
من المتوقع أن يُظهر تقرير مؤشر مديري المشتريات الإنشائي في المملكة المتحدة اتجاه السوق، بالإضافة إلى بيانات مطالبات البطالة الأسبوعية المعتادة من الولايات المتحدة في وقت لاحق من جلسة أمريكا الشمالية. ومع ذلك، من المتوقع أن تكون استجابة السوق الفورية محدودة حيث لا يزال الاهتمام منصبًا على تقرير الوظائف غير الزراعية في الولايات المتحدة، والذي من المحتمل أن يلعب دورًا حاسمًا في تشكيل الخطوة التالية لسياسة الاحتياطي الفيدرالي.
بالنسبة لزوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي، يبدو أن مستوى 1.2750 هو مستوى المقاومة الأولي الرئيسي، مع احتمال أن يستهدف الاختراق فوقه مستوى 1.2830 و1.2900. وعلى الجانب السفلي، يمثل 1.2610 أول مستوى دعم رئيسي، يليه 1.2540 و 1.2470 إذا تحرك السعر للأسفل.

الفضة تستقر عند 31.30 دولار، والتركيز على البيانات الأمريكية

يتم تداول الفضة بالقرب من 31.30 دولارًا صباح يوم الخميس، بعد انتعاش حاد ناتج عن صدور بيانات أمريكية يوم أمس. من المتوقع أن تتأثر حركة السعر اليوم بتقرير مطالبات البطالة الأولية الأمريكية المرتقب، مما يجعل المتداولين حذرين.
من وجهة نظر فنية، يمثل السعر 31.50 دولارًا مستوى المقاومة الأولي، مع احتمال أن يمهد الاختراق الطريق نحو 32.00 دولارًا و32.50 دولارًا. وعلى الجانب السفلي، يمثل مستوى 30.70 دولارًا مستوى الدعم الرئيسي، مع وجود مستويات إضافية عند 30.20 دولارًا و29.80 دولارًا إذا انخفضت الأسعار أكثر من ذلك.