روز چهارشنبه بازارهای جهانی واکنشی ترکیبی داشتند؛ سرمایهگذاران در حال سنجش سیگنالهای بانکهای مرکزی، دادههای کلان و ریسکهای ژئوپولیتیکی بودند. نگرانیها از احتمال تعطیلی دولت آمریکا فضای بازار را محتاطتر کرد و تمرکز معاملهگران به دادههای پیشِرو از جمله تورم PCE، سفارشات کالاهای بادوام، آمار بیکاری و تولید ناخالص داخلی معطوف شد.
در بازار ارز، جفتارز پوند/دلار پس از یک صعود کوتاه به زیر ۱.۳۵۰۰ عقب نشست و تحتتأثیر تحولات سیاسی و اقتصادی آمریکا قرار گرفت. یوآن آفشور نیز تا ۷.۱۳ در برابر دلار تضعیف شد؛ پس از آنکه جروم پاول بر دشواری ایجاد تعادل میان مهار تورم و حمایت از بازار کار ضعیفتر تأکید کرد. پان گونگشِنگ، رئیس بانک مرکزی چین، بار دیگر بر رویکرد دادهمحور برای حمایت از رشد اقتصادی و نقدینگی تأکید کرد.
در بازار کالا، روند کلی پایدار ماند. طلا با اتکا به انتظارات کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در نزدیکی اوجهای اخیر خود حفظ شد، نقره حوالی ۴۴ دلار در گردش بود و نفت نیز تقریباً بدون تغییر باقی ماند؛ چرا که عوامل عرضه و تقاضا به همراه مذاکرات ترامپ و شی در کرهجنوبی سطح بالایی از عدمقطعیت را حفظ کردهاند.
| زمان | ارز | رویداد | پیش بینی | گذشته |
| 12:30 | USD | سفارشات کالاهای بادوام (ماهانه) – اوت | -0.3% | -2.8% |
| 12:30 | USD | تولید ناخالص داخلی (سهماهه دوم، به صورت فصلی) | 3.3% | -0.5% |
| 12:30 | USD | درخواستهای اولیه بیمه بیکاری | 233K | 231K |
| 14:00 | USD | فروش خانههای موجود (اوت) | 3.96M | 4.01M |
| 17:00 | USD | حراج اوراق قرضه ۷ ساله آمریکا | 3.925% |
جفتارز یورو/دلار در نشست آسیایی پنجشنبه حوالی ۱.۱۷۵۰ معامله شد و پس از افت نیمدرصدی روز قبل اندکی بازیابی کرد. با این حال، یورو همچنان تحت فشار قرار دارد؛ زیرا شاخص فضای کسبوکار ایفو آلمان در سپتامبر به ۸۷.۷ کاهش یافت، رقمی کمتر از ۸۹.۰ ماه اوت و پیشبینی ۸۹.۳. این جفتارز در حالی در سطوح فعلی تثبیت شده که دلار آمریکا پیش از سخنرانی مقامهای بانک مرکزی ایالات متحده نشانههایی از تردید نشان میدهد. اکنون نگاهها به نظرسنجی اعتماد مصرفکننده جیافکِی آلمان و همچنین شاخص قیمت هزینههای مصرف شخصی آمریکا در روز جمعه، که معیار اصلی فدرال رزرو برای سنجش تورم است، معطوف شده است. مقاومت در سطح ۱.۱۸۲۵ قرار دارد و حمایت کلیدی در حوالی ۱.۱۷۲۵ دیده میشود.تثبیت یورو/دلار پس از افت نیمدرصدی
| R1: 1.1825 | S1: 1.1725 |
| R2: 1.1875 | S2: 1.1650 |
| R3: 1.1960 | S3: 1.1500 |
ین ژاپن در نشست آسیایی روز پنجشنبه تقویت شد، پس از آنکه بانک مرکزی ژاپن صورتجلسه نشست ماه ژوئیه را منتشر کرد. این گزارش نشان داد سیاستگذاران در صورت تحقق پیشبینیها درباره تورم و رشد اقتصادی، افزایشهای بیشتری در نرخ بهره را محتمل میدانند. این خبر پس از مخالفتهای انقباضی هفته گذشته با حفظ سیاست فعلی منتشر شد و انتظارات سرمایهگذاران مبنی بر ادامه مسیر عادیسازی سیاستهای پولی را تقویت کرد.
مقاومت در سطح ۱۴۹.۱۰ قرار دارد و حمایت در حوالی ۱۴۶.۸۰ دیده میشود.
| R1: 149.10 | S1: 146.80 |
| R2: 150.90 | S2: 144.20 |
| R3: 151.50 | S3: 142.30 |
روز پنجشنبه بهای طلا تا نزدیکی ۳۷۳۰ دلار در هر اونس کاهش یافت و عقبنشینی خود را از رکوردهای اخیر ادامه داد؛ زیرا بازارها در حال ارزیابی چشمانداز سیاستی فدرال رزرو بودند. جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، بر دشواری ایجاد تعادل میان تورم بالا و ضعف بازار کار تأکید کرد، در حالی که مقامهای این نهاد اختلافنظر داشتند: برخی خواستار دو کاهش دیگر بودند، برخی جانب احتیاط را ترجیح میدادند و عدهای نیز بر تسریع سیاستهای انبساطی تأکید کردند.
در همین زمان، فروش خانههای نوساز آمریکا در ماه اوت به بالاترین سطح از اوایل ۲۰۲۲ رسید؛ دادهای که نگرانیها از کندی اقتصاد را کاهش داد اما پیشبینیها برای کاهش بیشتر نرخ بهره را پیچیدهتر کرد.
طلا اکنون با مقاومت در حوالی ۳۷۷۰ دلار و حمایت در محدوده ۳۶۹۰ دلار روبهرو است.
| R1: 3770 | S1: 3690 |
| R2: 3800 | S2: 3600 |
| R3: 3840 | S3: 3550 |
جفتارز پوند/دلار در نشست آسیایی پنجشنبه اندکی افزایش یافت و به حوالی ۱.۳۴۶۰ رسید؛ زیرا دلار آمریکا پیش از انتشار دادههای مهمی همچون تولید ناخالص داخلی سهماهه دوم، سفارشات کالاهای بادوام و آمار بیکاری تضعیف شد
تمرکز بازار همچنان بر اظهارات مقامهای فدرال رزرو است. جروم پاول بر احتیاط و ضرورت برقراری تعادل میان ریسکهای تورمی و ضعف بازار کار تأکید کرد. در همین حال، اختلاف دیدگاهها ادامه دارد: مری دالی از کاهشهای بیشتر برای حمایت از رشد اقتصادی دفاع کرد، در حالی که آستان گولسبی با چندین کاهش مخالف بود. این اختلافها معاملهگران را در وضعیت آمادهباش نگه میدارد، بهویژه با توجه به نگرانیهای مربوط به تعرفهها که فشار بیشتری بر بازار وارد کرده است.
نخستین مقاومت در سطح ۱.۳۵۸۰ قرار دارد و حمایت نزدیک از محدوده ۱.۳۳۹۰ آغاز میشود.
| R1: 1.3580 | S1: 1.3390 |
| R2: 1.3730 | S2: 1.3270 |
| R3: 1.3780 | S3: 1.3120 |
نقره در نشست آسیایی پنجشنبه حوالی ۴۳.۹۰ دلار در هر اونس معامله شد؛ پس از جبران بخشی از افتهای قبلی و ماندن در نزدیکی اوج ۱۴ ساله روز سهشنبه در ۴۴.۴۷ دلار. بازارها بهطور گسترده انتظار دارند فدرال رزرو در نشست اکتبر نرخ بهره را ۲۵ واحد پایه کاهش دهد
در کنار این موضوع، تقاضای قوی صنعتی از بخشهای خورشیدی، خودروهای برقی و صنایع الکترونیک، همراه با محدودیت عرضه، همچنان از قیمت نقره حمایت میکنند
نخستین مقاومت در سطح ۴۴.۴۰ دلار قرار دارد و حمایت در حوالی ۴۳ دلار مشاهده میشود
| R1: 44.40 | S1: 43.00 |
| R2: 45.20 | S2: 42.50 |
| R3: 46.00 | S3: 41.80 |
بازارها در روز پنجشنبه به سمت یک چشمانداز جهانی متمایل به کاهش نرخها حرکت کردند؛ رویکردی که باعث رشد فلزات گرانبها شد و مسیر حرکت ارزهای اصلی را نیز دستخوش تغییر کرد.
ارزهای اصلی و فلزات گرانبها هفته را در موقعیتی قدرتمند آغاز کردند، زیرا بازارها خود را برای موجی از دادههای مهم و تغییر در انتظارات سیاستگذاری آماده میکنند. ارزش یورو در برابر دلار دوباره از ۱.۱۶۰۰ عبور کرد؛ نتیجه تورم ملایمتر در منطقه یورو و مسیر باثبات بانک مرکزی اروپا تا سال ۲۰۲۶. پوند در برابر دلار نیز حوالی ۱.۳۲۴۵ ثابت ماند، چراکه احتمال کاهش نرخ بهره آمریکا در ماه دسامبر رو به افزایش است.
(01 - 05 December)آمادگی بازارها برای کاهش نرخ بهره فدرال رزروبازارهای مالی جهانی اولین هفته دسامبر را با اعتماد بهنفس بیشتر نسبت به نزدیک بودن کاهش نرخ بهره فدرال رزرو به پایان رساندند؛ چراکه دادههای ضعیفتر آمریکا و اظهارنظرهای متمایل به سیاستهای انبساطی از سوی مقامات فدرال رزرو، باعث رشد داراییهای پرریسک و فلزات گرانبها شد
در همین حال، دلار در سطحی باثبات باقی ماند، بازدهی اوراق خزانهداری آمریکا کاهش یافت و قیمتهای کالایی تحت تأثیر تحولات ژئوپولیتیک مسیرهای متفاوتی را دنبال کردند
در اروپا، تورم کمی بالاتر از انتظار اعلام شد و در ژاپن نیز قدرتگیری اقتصاد همراه با اجرای بستههای بزرگ محرک مالی، فشار بیشتری بر بازدهی اوراق دولتی وارد کرد
جزئیاتدر کانال تلگرام ما عضو شو و سیگنالهای معاملاتی رایگان رو دریافت کن!
به کانال تلگرام ما بپیوندید!
