بازارها در روز پنجشنبه به سمت یک چشمانداز جهانی متمایل به کاهش نرخها حرکت کردند؛ رویکردی که باعث رشد فلزات گرانبها شد و مسیر حرکت ارزهای اصلی را نیز دستخوش تغییر کرد.
یورو روز چهارشنبه پس از پنج روز افت متوالی، کمی بهبود یافت و در برابر فشارهای ناشی از تهدیدهای تعرفهای آمریکا و نگرانیهای تورمی ایستادگی کرد. جفتارز یورو/دلار در حوالی ۱.۱۶۱۰ معامله شد؛ سطحی که به لطف فضای محتاطانه بازار پیش از انتشار دادههای مهم اقتصادی آمریکا حفظ شد
دلار آمریکا همچنان قوی باقی ماند، چراکه شاخص قیمت مصرفکننده (CPI) در ماه ژوئن رشد سالانه ۲.۷ درصدی داشت و همین موضوع انتظارها برای تداوم نرخهای بهره بالا را تقویت کرد.
در همین حال، رئیسجمهور ترامپ به ۲۵ کشور اعلام کرد که از اول اوت تعرفههای جدیدی اعمال خواهد شد؛ اقدامی که فشارها بر مذاکرات تجاری جهانی را افزایش داده است. در واکنش به این تحولات، طلا و نقره به عنوان داراییهای امن رشد کردند، در حالی که ین ژاپن به پایینترین سطح سهماهه خود سقوط کرد و پوند نیز در پی انتظارات برای کاهش نرخ بهره از سوی بانک انگلستان، همچنان زیر سطح ۱.۳۴۰۰ درجا زد.
| زمان | ارز | رویداد | پیش بینی | گذشته |
| 06:00 | GBP | شاخص تورم مصرفکننده سالانه آمریکا برای ماه ژوئن | 3.4% | 3.4% |
| 12:30 | USD | شاخص قیمت تولیدکننده ماهانه آمریکا برای ماه ژوئن | 0.2% | 0.1% |
| 14:30 | USD | گزارش موجودی ذخایر نفت خام آمریکا | - | 7.070M |
جفتارز یورو/دلار (EUR/USD) روز چهارشنبه پس از پنج روز افت متوالی اندکی افزایش یافت و در حوالی ۱.۱۶۱۰ معامله شد. این رشد در حالی رخ داد که دلار آمریکا نسبتاً پایدار باقی ماند و بازارها با احتیاط منتظر انتشار دادههای مهمی از جمله شاخص تولیدات صنعتی، گزارش بژ فدرال رزرو و شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) آمریکا بودند.
در ماه ژوئن، شاخص قیمت مصرفکننده (CPI) در ایالات متحده بهصورت سالانه ۲.۷ درصد افزایش یافت و شاخص تورم پایه نیز با ۲.۹ درصد رشد، اندکی کمتر از پیشبینی ۳ درصدی بود؛ با این حال، همچنان بالاتر از هدف ۲ درصدی فدرال رزرو قرار دارد و این موضوع نگرانیها درباره حفظ نرخهای بهره بالا را تقویت کرده است.
در همین حال، تنشهای تجاری نیز ادامه دارد؛ چرا که ترامپ به ۲۵ کشور، از جمله کانادا، مکزیک و کشورهای اتحادیه اروپا اطلاع داده که از اول اوت تعرفههای جدیدی اعمال خواهد کرد. همچنین وی قصد دارد تعرفههایی بالای ۱۰ درصد برای برخی کشورهای آفریقایی و کارائیب در نظر بگیرد، اما همچنان درهای مذاکره را باز گذاشته است.
تهدید اعمال تعرفه ۳۰ درصدی بر کالاهای اروپایی، مقامات بانک مرکزی اروپا (ECB) را نگران کرده و احتمال میرود در نشست هفته آینده این بانک موضعی محتاطانهتر اتخاذ شود، اگرچه تغییر نرخ بهره در دستور کار نیست. در همین راستا، مقامات اروپایی تأیید کردهاند که مذاکرات تجاری همچنان ادامه دارد، اما همزمان در حال آمادهسازی بستهای تلافیجویانه به ارزش ۷۲ میلیارد یورو علیه کالاهای آمریکایی، از جمله هواپیما و نوشیدنیهای الکلی هستند.
مقاومت اصلی برای این جفتارز در سطح ۱.۱۶۷۰ قرار دارد و حمایت کلیدی در ۱.۱۶۰۰ مشاهده میشود.
| R1: 1.1670 | S1: 1.1600 |
| R2: 1.1700 | S2: 1.1540 |
| R3: 1.1750 | S3: 1.1500 |
روز چهارشنبه، ین ژاپن با کاهش ارزش به حدود ۱۴۹ در برابر دلار آمریکا رسید که پایینترین سطح آن از آوریل تاکنون محسوب میشود. این افت پس از آن رخ داد که انتشار دادههای تورمی در آمریکا باعث افزایش ارزش دلار شد و انتظارات بازار برای کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در کوتاهمدت را کاهش داد.
در داخل ژاپن، شاخص اعتماد کسبوکار در میان تولیدکنندگان در ماه ژوئیه اندکی بهبود یافت که این روند تا حدی ناشی از بازگشت رونق به صنعت نیمهرسانا بود.
مقاومت کلیدی در سطح ۱۴۷.۷۵ قرار دارد و حمایت اصلی در ۱۴۶.۱۵ دیده میشود.
| R1: 147.75 | S1: 146.15 |
| R2: 148.30 | S2: 145.30 |
| R3: 149.30 | S3: 144.65 |
روز چهارشنبه، بهای طلا با صعود به حدود ۳٬۳۳۰ دلار در هر اونس، بخشی از افت دو روز گذشته را جبران کرد. این رشد در پی انتشار دادههای تورمی آمریکا و تداوم تنشهای تجاری صورت گرفت. شاخص بهای مصرفکننده (CPI) در ماه ژوئن بیشترین رشد خود در پنج ماه گذشته را ثبت کرد که نشاندهنده فشارهای قیمتی ناشی از تعرفههاست.
در حالی که رئیسجمهور ترامپ بار دیگر خواستار کاهش نرخ بهره شد، مقامات فدرال رزرو همچنان با احتیاط عمل کرده و بر تداوم ریسکهای تورمی تأکید کردند.
مقاومت کلیدی طلا در سطح ۳٬۳۷۰ دلار قرار دارد و حمایت آن در ۳٬۳۲۵ دلار دیده میشود.
| R1: 3370 | S1: 3325 |
| R2: 3400 | S2: 3295 |
| R3: 3430 | S3: 3250 |
در معاملات صبح چهارشنبه آسیا، جفتارز GBP/USD اندکی افزایش یافت اما همچنان زیر سطح ۱.۳۴۰۰ باقی ماند و در نزدیکی پایینترین سطح خود طی سهونیم هفته گذشته نوسان کرد؛ روند کلی همچنان نزولی است.
دلار آمریکا همچنان قدرتمند باقی مانده و به بالاترین سطح خود از ۲۳ ژوئن رسیده است؛ این روند تحتتأثیر کاهش انتظارات برای کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو قرار دارد، آنهم در پی تعرفههای جدید ترامپ و نگرانیها درباره تورم بالاتر. دادههای تورمی روز سهشنبه و اظهارات متمایل به انقباض اعضای FOMC، چشمانداز حفظ نرخهای بهره بالا را تقویت کردند. همچنین، ضعف بازارهای سهام به تقویت دلار کمک کرده است.
در سوی دیگر، پوند بریتانیا تحت فشار باقی مانده، زیرا بازارها همچنان در انتظار کاهش نرخ بهره توسط بانک انگلستان در ماه اوت هستند. معاملهگران اکنون منتظر انتشار دادههای تورمی امروز بریتانیا و شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) آمریکا هستند.
سطح مقاومت کلیدی در ۱.۳۵۰۰ قرار دارد و حمایت مهم در ۱.۳۳۸۰ دیده میشود.
| R1: 1.3500 | S1: 1.3380 |
| R2: 1.3550 | S2: 1.3270 |
| R3: 1.3630 | S3: 1.3140 |
قیمت نقره در معاملات روز چهارشنبه حدود ۳۷.۸۰ دلار در نوسان بود و پس از دو روز افت، با افزایش تقاضای داراییهای امن ناشی از تنشهای تجاری جهانی، مقداری از کاهشها را جبران کرد. ترامپ در نامههایی به ۲۵ کشور از جمله کانادا، مکزیک و اتحادیه اروپا، آغاز تعرفههای جدید از اول اوت را اعلام کرد. کشورهای کوچکتر نیز ممکن است با تعرفههایی بیش از ۱۰ درصد مواجه شوند.
با این حال، رشد قیمت نقره با فشار ناشی از نگرانیهای مداوم تورمی محدود شده است. شاخص بهای مصرفکننده (CPI) آمریکا در ماه ژوئن ۲.۷ درصد نسبت به سال قبل افزایش یافت و تورم هسته نیز به ۲.۹ درصد رسید که بالاتر از هدف ۲ درصدی فدرال رزرو است. این موضوع، انتظارات برای حفظ نرخهای بهره بالا را تقویت کرده و به داراییهای بدون بازدهی مانند نقره فشار وارد کرده است.
همچنین، دلار قویتر نیز عامل دیگری برای محدود کردن رشد نقره است. شاخص دلار آمریکا (DXY) در سطح ۹۸.۵۰ ثابت باقی مانده است. اکنون بازارها در انتظار انتشار دادههای قیمت تولیدکننده آمریکا، گزارش بژ فدرال رزرو، و آمار تولید صنعتی هستند.
مقاومت کلیدی نقره در ۳۸.۵۰ دلار و حمایت مهم در ۳۷.۲۰ دلار قرار دارد.
| R1: 38.50 | S1: 37.20 |
| R2: 39.50 | S2: 36.85 |
| R3: 40.10 | S3: 35.50 |
بازارها در روز پنجشنبه به سمت یک چشمانداز جهانی متمایل به کاهش نرخها حرکت کردند؛ رویکردی که باعث رشد فلزات گرانبها شد و مسیر حرکت ارزهای اصلی را نیز دستخوش تغییر کرد.
ارزهای اصلی و فلزات گرانبها هفته را در موقعیتی قدرتمند آغاز کردند، زیرا بازارها خود را برای موجی از دادههای مهم و تغییر در انتظارات سیاستگذاری آماده میکنند. ارزش یورو در برابر دلار دوباره از ۱.۱۶۰۰ عبور کرد؛ نتیجه تورم ملایمتر در منطقه یورو و مسیر باثبات بانک مرکزی اروپا تا سال ۲۰۲۶. پوند در برابر دلار نیز حوالی ۱.۳۲۴۵ ثابت ماند، چراکه احتمال کاهش نرخ بهره آمریکا در ماه دسامبر رو به افزایش است.
(01 - 05 December)آمادگی بازارها برای کاهش نرخ بهره فدرال رزروبازارهای مالی جهانی اولین هفته دسامبر را با اعتماد بهنفس بیشتر نسبت به نزدیک بودن کاهش نرخ بهره فدرال رزرو به پایان رساندند؛ چراکه دادههای ضعیفتر آمریکا و اظهارنظرهای متمایل به سیاستهای انبساطی از سوی مقامات فدرال رزرو، باعث رشد داراییهای پرریسک و فلزات گرانبها شد
در همین حال، دلار در سطحی باثبات باقی ماند، بازدهی اوراق خزانهداری آمریکا کاهش یافت و قیمتهای کالایی تحت تأثیر تحولات ژئوپولیتیک مسیرهای متفاوتی را دنبال کردند
در اروپا، تورم کمی بالاتر از انتظار اعلام شد و در ژاپن نیز قدرتگیری اقتصاد همراه با اجرای بستههای بزرگ محرک مالی، فشار بیشتری بر بازدهی اوراق دولتی وارد کرد
جزئیاتدر کانال تلگرام ما عضو شو و سیگنالهای معاملاتی رایگان رو دریافت کن!
به کانال تلگرام ما بپیوندید!
