بازارها در روز پنجشنبه به سمت یک چشمانداز جهانی متمایل به کاهش نرخها حرکت کردند؛ رویکردی که باعث رشد فلزات گرانبها شد و مسیر حرکت ارزهای اصلی را نیز دستخوش تغییر کرد.
روز پنجشنبه دلار آمریکا تضعیف شد، چراکه صورتجلسه نشست اخیر فدرال رزرو نشان داد سیاستگذاران انتظار دارند در ادامه سال جاری، نرخ بهره کاهش یابد. این موضوع باعث افت بازده اوراق خزانهداری شد و به رشد یورو و پوند کمک کرد
در بازار کالاها، طلا تحتتأثیر تقاضای پناهگاه امن تا نزدیکی سطح ۳٬۳۲۰ دلاری بالا رفت. ین ژاپن نیز با بالا گرفتن تنشهای تجاری و تأیید اعمال تعرفههای جدید از سوی ترامپ علیه برزیل و ژاپن، تقویت شد.
| زمان | ارز | رویداد | پیش بینی | گذشته |
| 06:00 | EUR | تورم مصرفکننده آلمان (ماهانه، ژوئن) | 0.0% | 0.1% |
| 12:30 | USD | تعداد درخواستهای اولیه برای بیمه بیکاری آمریکا | 236K | 233K |
| 17:00 | USD | مزایده اوراق قرضه ۳۰ ساله خزانهداری آمریکا | 4.844% | |
| 20:30 | USD | ترازنامه فدرال رزرو آمریکا | 6,660B |
روز پنجشنبه، جفتارز یورو/دلار با ۰.۲٪ رشد به سطح ۱.۱۷۴۷ رسید؛ عاملی که پشت این افزایش قرار داشت، تضعیف گسترده دلار آمریکا بود. افت بازده اوراق خزانهداری و انتشار صورتجلسه ماه ژوئن فدرال رزرو که نشان میداد اکثر سیاستگذاران کاهش نرخ بهره در ادامه سال را مناسب میدانند، فشار را بر دلار افزایش داد.
در حالی که تهدید تعرفهای جدید ترامپ تأثیر چندانی فراتر از برزیل نداشت، کاهش نگرانیهای ژئوپولیتیکی و بهبود تمایلات ریسکپذیری به حمایت از یورو کمک کرد. همچنین با تغییر تمرکز بازار از اقدامات تهاجمی تجاری آمریکا، فضا به نفع یورو چرخید.
مقاومت فنی این جفتارز در سطح ۱.۱۷۵۰ قرار دارد و نخستین سطح حمایتی آن در محدوده ۱.۱۶۸۵ دیده میشود.
| R1: 1.1750 | S1: 1.1685 |
| R2: 1.1810 | S2: 1.1600 |
| R3: 1.1830 | S3: 1.1545 |
روز پنجشنبه، ین ژاپن با رشد نسبی تا محدوده ۱۴۶ در برابر دلار آمریکا تقویت شد؛ این حرکت پس از افت بازده اوراق خزانهداری آمریکا و تضعیف دلار رقم خورد. تنشهای تجاری نیز با اعلام تعرفههای جدید، ریسکگریزی در بازار را افزایش دادند؛ ترامپ تعرفه ۵۰ درصدی بر واردات از برزیل را اعلام کرد و تأیید نمود که از اول آگوست، تعرفه ۲۵ درصدی بر کالاهای ژاپنی اعمال خواهد شد.
گفتوگوهای تجاری میان آمریکا و ژاپن بهدلیل عدم توافق درباره محدودیتهای بازار برنج ژاپن متوقف شده است. نخستوزیر «ایشیبا» از این تعرفهها انتقاد کرد اما همچنان امیدوار به ادامه مذاکرات است. تحلیلگران هشدار دادهاند که این اقدامات میتواند تأثیر منفی بر رشد اقتصادی ژاپن بگذارد.
مقاومت فنی در سطح ۱۴۷.۰۰ و حمایت کلیدی در محدوده ۱۴۴.۸۵ قرار دارد.
| R1: 147.00 | S1: 144.85 |
| R2: 148.15 | S2: 143.55 |
| R3: 148.65 | S3: 142.40 |
در معاملات روز پنجشنبه، قیمت طلا تا محدوده ۳٬۳۲۰ دلار در هر اونس افزایش یافت و روند صعودی خود را ادامه داد؛ این رشد در سایه تضعیف دلار آمریکا و افزایش تنشهای تجاری رخ داد. سرمایهگذاران نامههای هشدار تعرفهای جدید دونالد ترامپ به برزیل را بررسی کردند که نگرانیهایی درباره اختلالات گستردهتر تجاری به همراه داشت.
در همین حال، صورتجلسه نشست ژوئن فدرال رزرو نشان داد که اعضای کمیته در خصوص زمان و ضرورت کاهش نرخ بهره اختلاف نظر دارند؛ برخی خواهان کاهش فوری هستند، در حالی که گروهی دیگر هیچ نیازی به کاهش نرخ در سال جاری نمیبینند. این موضوع حاکی از رویکرد محتاطانه و مبتنی بر دادههای اقتصادی است، بهویژه در شرایطی که سیگنالهای اقتصاد آمریکا همچنان متغیر و مبهم هستند.
مقاومت فنی طلا در سطح ۳٬۳۶۵ دلار و حمایت اولیه در محدوده ۳٬۲۸۵ دلار قرار دارد.
| R1: 3365 | S1: 3285 |
| R2: 3395 | S2: 3250 |
| R3: 3430 | S3: 3205 |
در معاملات روز پنجشنبه، جفتارز پوند/دلار (GBP/USD) با ۰.۱۵٪ رشد به محدوده ۱.۳۶۰۰ رسید. این رشد در نتیجه افت بازده اوراق خزانهداری آمریکا و تضعیف دلار، پس از انتشار صورتجلسه فدرال رزرو بود که نشان میدهد بسیاری از سیاستگذاران کاهش نرخ بهره در ادامه سال را محتمل میدانند.
با وجود عقبنشینی اخیر دولت بریتانیا از طرحهای رفاهی و نگرانیها درباره رشد بدهی عمومی، پوند تقویت شد؛ چراکه تمرکز بازار به سمت افزایش اشتهای ریسک و ضعف دلار معطوف شده است. با این حال، تردیدهای مالی داخلی ممکن است در مسیر رشد بیشتر پوند محدودیت ایجاد کند.
مقاومت کلیدی در سطح ۱.۳۶۰۰ و حمایت اصلی در محدوده ۱.۳۵۰۰ قرار دارد.
| R1: 1.3600 | S1: 1.3500 |
| R2: 1.3700 | S2: 1.3430 |
| R3: 1.3760 | S3: 1.3380 |
روز پنجشنبه، قیمت نقره به زیر ۳۶.۵۰ دلار در هر اونس کاهش یافت و روند نزولی خود را ادامه داد؛ این در حالی است که صورتجلسه کمیته بازار آزاد فدرال رزرو (FOMC) حاکی از احتمال کاهش نرخ بهره در ادامه سال بود، هرچند اعضای کمیته درباره زمان آن اختلاف نظر داشتند.
اگرچه سیگنالهای انبساطی تا حدودی از قیمت نقره حمایت کردند، اما تقویت دلار آمریکا و افزایش بازده اوراق خزانهداری، تقاضا برای داراییهای بدون بازدهی مانند نقره را تحت فشار قرار داد. همچنین، تنشهای تجاری با اعلام تعرفههای جدید ترامپ بر روی مس و احتمال اعمال تعرفه بر داروها، فضای احتیاطی بازار را تشدید کرده و رشد فلزات گرانبها را محدود ساخت.
مقاومت فنی نقره در ۳۷.۵۰ دلار و سطح حمایت در ۳۵.۴۰ دلار قرار دارد.
| R1: 37.50 | S1: 35.40 |
| R2: 39.00 | S2: 34.85 |
| R3: 41.00 | S3: 33.80 |
بازارها در روز پنجشنبه به سمت یک چشمانداز جهانی متمایل به کاهش نرخها حرکت کردند؛ رویکردی که باعث رشد فلزات گرانبها شد و مسیر حرکت ارزهای اصلی را نیز دستخوش تغییر کرد.
ارزهای اصلی و فلزات گرانبها هفته را در موقعیتی قدرتمند آغاز کردند، زیرا بازارها خود را برای موجی از دادههای مهم و تغییر در انتظارات سیاستگذاری آماده میکنند. ارزش یورو در برابر دلار دوباره از ۱.۱۶۰۰ عبور کرد؛ نتیجه تورم ملایمتر در منطقه یورو و مسیر باثبات بانک مرکزی اروپا تا سال ۲۰۲۶. پوند در برابر دلار نیز حوالی ۱.۳۲۴۵ ثابت ماند، چراکه احتمال کاهش نرخ بهره آمریکا در ماه دسامبر رو به افزایش است.
(01 - 05 December)آمادگی بازارها برای کاهش نرخ بهره فدرال رزروبازارهای مالی جهانی اولین هفته دسامبر را با اعتماد بهنفس بیشتر نسبت به نزدیک بودن کاهش نرخ بهره فدرال رزرو به پایان رساندند؛ چراکه دادههای ضعیفتر آمریکا و اظهارنظرهای متمایل به سیاستهای انبساطی از سوی مقامات فدرال رزرو، باعث رشد داراییهای پرریسک و فلزات گرانبها شد
در همین حال، دلار در سطحی باثبات باقی ماند، بازدهی اوراق خزانهداری آمریکا کاهش یافت و قیمتهای کالایی تحت تأثیر تحولات ژئوپولیتیک مسیرهای متفاوتی را دنبال کردند
در اروپا، تورم کمی بالاتر از انتظار اعلام شد و در ژاپن نیز قدرتگیری اقتصاد همراه با اجرای بستههای بزرگ محرک مالی، فشار بیشتری بر بازدهی اوراق دولتی وارد کرد
جزئیاتدر کانال تلگرام ما عضو شو و سیگنالهای معاملاتی رایگان رو دریافت کن!
به کانال تلگرام ما بپیوندید!
