الوظائف الأمريكية القوية وارتفاع العوائد يعززان الدولار، والذهب يتراجع (10.08.2024)

وارتفع الدولار الأمريكي مدعومًا بارتفاع عوائد سندات الخزانة وتراجع التوقعات بتخفيضات كبيرة في أسعار الفائدة في أعقاب ارتفاع بيانات الوظائف غير الزراعية لشهر سبتمبر. 

واستقر الين بعد انخفاضات سابقة، في حين تراجع الذهب للجلسة الخامسة على التوالي حيث تترقب الأسواق بيانات التضخم الأمريكية للحصول على مزيد من التوجيهات من الاحتياطي الفيدرالي. واستقرت الفضة، حيث من المرجح أن تحدد البيانات الاقتصادية الأمريكية القادمة اتجاهها. لا يزال زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي يركز على المؤثرات الخارجية، لا سيما تصريحات الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي، وسط تحديثات اقتصادية محدودة في المملكة المتحدة.

الدولار يحافظ على قوته مع ارتفاع عوائد سندات الخزانة وتراجع رهانات خفض الاحتياطي الفدرالي

استقر مؤشر الدولار حول مستوى 102.4 يوم الثلاثاء، ليحوم بالقرب من أعلى مستوياته منذ منتصف أغسطس/آب مع تعديل المستثمرين لتوقعاتهم بشأن خفض أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي في أعقاب تقرير الوظائف القوي لشهر سبتمبر/أيلول. وتقدر الأسواق الآن احتمالية قيام الاحتياطي الفيدرالي بتخفيض متواضع لأسعار الفائدة بنسبة 87% في نوفمبر/تشرين الثاني، بينما تستبعد تمامًا إمكانية إجراء تخفيض أكبر بمقدار نصف نقطة مئوية، كما أشارت أداة مراقبة أسعار الفائدة الفيدرالية التابعة ل CME. كما استفاد الدولار أيضًا من ارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية، حيث تجاوزت عوائد السندات القياسية لأجل 10 سنوات نسبة 4% للمرة الأولى منذ أوائل أغسطس/آب. ويتطلع المستثمرون الآن إلى صدور محضر الاجتماع الأخير لمجلس الاحتياطي الفدرالي يوم الأربعاء وتقرير مؤشر أسعار المستهلكين يوم الخميس للحصول على مزيد من التوجيهات بشأن أسعار الفائدة. بالإضافة إلى ذلك، استمرت التوترات المتزايدة في الشرق الأوسط في رفع الطلب على الدولار كملاذ آمن.

في زوج اليورو/الدولار الأمريكي، ستكون المقاومة الأولية عند مستوى 1.1000 يليها مستوى 1.1050 و 1.1100 إذا تم تجاوز هذا المستوى. وعلى الجانب السفلي، يقع الدعم الأول عند مستوى 1.0950، مع وجود دعم لاحق عند 1.0900 و 1.0850 أدناه.

الين يستقر عند مستوى 147.7 مع ترقب المستثمرين لتوقعات سياسة بنك اليابان

استقر الين الياباني عند حوالي 147.7 مقابل الدولار يوم الثلاثاء بعد انخفاضه إلى أدنى مستوى له في سبعة أسابيع في اليوم السابق. يراقب المستثمرون عن كثب توقعات السياسة النقدية لبنك اليابان المركزي. وفي تقريره الفصلي الأخير، أشار البنك المركزي إلى أن ارتفاع الأسعار والأجور أصبح أكثر انتشارًا في اليابان. كما أعرب عن مخاوفه بشأن انخفاض هوامش الربح التي تواجهها الشركات الصغيرة والمتوسطة الحجم. بالإضافة إلى ذلك، كشفت البيانات أن الأجور الحقيقية في اليابان انخفضت بنسبة 0.6% في أغسطس/آب بعد شهرين من النمو، وانخفض إنفاق الأسر بنسبة 1.9%. وواجه الين ضغوطًا هبوطية مؤخرًا، خاصة بعد أن حث رئيس الوزراء الجديد شيغيرو إيشيبا ووزير الاقتصاد ريوسي أكازاوا على توخي الحذر فيما يتعلق برفع أسعار الفائدة في ظل المناخ الاقتصادي الحالي. وقد تفاقم انخفاض العملة بسبب تقرير الوظائف الأمريكي الذي جاء أقوى من المتوقع والذي صدر يوم الجمعة، مما دفع الأسواق إلى استبعاد احتمال خفض سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس من الاحتياطي الفيدرالي في نوفمبر/تشرين الثاني.

في زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني، يقع الدعم الأول عند 147.30، مع وجود مستويات لاحقة عند 145.20 و144.00 تحت ذلك. وفي الاتجاه الصعودي، تقع المقاومة الأولية عند 149.30، تليها مستويات 150.00 و151.00 إذا تم اختراق هذا المستوى.

الذهب يتراجع للجلسة الخامسة مع تركيز الأسواق على بيانات التضخم الأمريكية والاحتياطي الفيدرالي

انخفضت أسعار الذهب إلى ما دون 2,640 دولار للأونصة يوم الثلاثاء، مسجلة تراجعًا للجلسة الخامسة على التوالي. وقد تأثر هذا الانخفاض بتقرير الوظائف القوي، والذي قلل من الآمال في قيام الاحتياطي الفيدرالي بتخفيضات أكثر قوة في أسعار الفائدة. في الوقت الحالي، تتوقع الأسواق حاليًا احتمالًا بنسبة 86% أن يختار الاحتياطي الفيدرالي تخفيضًا متواضعًا بمقدار 25 نقطة أساس في نوفمبر/تشرين الثاني. وعادةً ما يؤدي انخفاض أسعار الفائدة إلى جعل الاحتفاظ بالأصول التي لا تدر فائدة مثل الذهب أكثر جاذبية. يركز المتداولون أيضًا على البيانات الرئيسية لمؤشر أسعار المستهلكين ومؤشر أسعار المنتجين المقرر صدورها هذا الأسبوع، بالإضافة إلى محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة وتعليقات العديد من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي للحصول على رؤى إضافية. بالإضافة إلى ذلك، تتعزز مكانة الذهب كأصل من أصول الملاذ الآمن بسبب تصاعد التوترات في الشرق الأوسط. وعلى صعيد متصل، لم يُضف البنك المركزي الصيني إلى احتياطياته من الذهب للشهر الخامس على التوالي اعتبارًا من سبتمبر/أيلول.

في الذهب، يقع الدعم الأول للذهب عند 2630، مع وجود مستويات لاحقة عند 2600 و2550 تحت ذلك. وفوق ذلك، تقع المقاومة الأولى عند 2685، تليها مستويات 2700 و2730 إذا تم تجاوز هذا المستوى.

الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي يركز على تصريحات بنك الاحتياطي الفيدرالي وسط عدم وجود تحديثات اقتصادية بريطانية

بدأ الجنيه الإسترليني التداول يوم الثلاثاء عند مستوى 1.3075. وفي ظل محدودية تدفق الأخبار من المملكة المتحدة في هذا اليوم، يركز المتداولون في السوق في المقام الأول على مراقبة خطابات مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي. ويعني عدم وجود تحديثات اقتصادية محلية مهمة في إنجلترا أن المستثمرين يتطلعون إلى رؤى الاحتياطي الفيدرالي لقياس اتجاه السياسة النقدية المستقبلية. وبينما يقوم المتداولون بتقييم هذه التصريحات، سيكونون منتبهين بشكل خاص لأي مؤشرات على تغيرات في أسعار الفائدة أو التحولات في التوقعات الاقتصادية التي قد تؤثر على تحركات العملة. بشكل عام، فإن تركيز السوق على العوامل الخارجية، وخاصة من الولايات المتحدة، يسلط الضوء على ترابط الاقتصادات العالمية وأهمية اتصالات البنوك المركزية في تشكيل معنويات المستثمرين.

في زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي، يقع الدعم الأول عند 1.3085، مع وجود مستويات لاحقة عند 1.3050 و1.3000 تحت ذلك المستوى. وفي الاتجاه الصعودي، تقع المقاومة الأولية عند 1.3145، تليها مستويات 1.3200 و1.3250 إذا تم تجاوز هذا المستوى.

الفضة تستقر عند مستوى 31.10 دولار والأسواق تترقب البيانات الأمريكية لمعرفة اتجاهات السوق

يتم تداول الفضة حول مستوى 31.10 صباح الثلاثاء. شهد المعدن ارتفاعًا الأسبوع الماضي بسبب ارتفاع المخاطر الجيوسياسية، ولكنه بدأ هذا الأسبوع على نحو أضعف. وخلال الأيام المقبلة، ستلعب البيانات الاقتصادية التي ستصدر من الولايات المتحدة دورًا حاسمًا في تحديد اتجاه أسعار الفضة. سيراقب المشاركون في السوق هذه الإعلانات عن كثب، حيث يمكن أن تؤثر بشكل كبير على معنويات المستثمرين واستراتيجيات تداول الفضة. بشكل عام، سيكون التفاعل بين العوامل الجيوسياسية والمؤشرات الاقتصادية القادمة عاملاً رئيسيًا في تشكيل التوقعات قصيرة الأجل لهذا المعدن الثمين.

في الفضة، يقع الدعم الأول عند 31.10، مع وجود مستويات لاحقة عند 30.50 و29.85 تحت ذلك. وفي الاتجاه الصعودي، تقع المقاومة الأولية عند 31.85، تليها مستويات 32.20 و32.50 إذا تم تجاوز هذا المستوى.